7 Chỉ số kỹ thuật để xây dựng bộ công cụ giao dịch

Các chỉ số kỹ thuật được sử dụng bởi các nhà giao dịch để có cái nhìn sâu sắc về cung cầu của chứng khoán và tâm lý thị trường. Các chỉ số này cùng nhau tạo nên cơ sở của phân tích kỹ thuật. Các thước đo như khối lượng giao dịch cung cấp gợi ý về việc liệu một đợt tăng giá có tiếp tục hay không. Như vậy, các chỉ số có thể được sử dụng để tạo ra các tín hiệu mua và bán.

Bảy chỉ báo tốt nhất cho giao dịch ngày là:

• On-balance volume (OBV)
• Accumulation/distribution (A/D) line
• Average directional index
• Aroon oscillator
• Moving average convergence divergence (MACD)
• Relative strength index (RSI)
• Stochastic oscillator

Những điểm chính cần lưu ý

Có một số chỉ số xem xét lịch sử giá, những người khác nhìn vào khối lượng giao dịch, và vẫn có những chỉ báo động lượng. Thường thì những chỉ số này được sử dụng song song hoặc kết hợp với nhau.

Ở đây, chúng ta xem xét bảy công cụ hàng đầu mà các kỹ thuật viên thị trường sử dụng và mà bạn nên trở nên quen thuộc nếu bạn dự định giao dịch dựa trên phân tích kỹ thuật.

1. Lớp phủ: Các chỉ số kỹ thuật sử dụng cùng một tỷ lệ như giá được vẽ lên trên đỉnh của giá trên biểu đồ cổ phiếu. Ví dụ bao gồm trung bình di chuyển và dải Bollinger® hoặc dòng Fibonacci.
2. Dao động: Thay vì được đặt lên biểu đồ giá, các chỉ số kỹ thuật dao động giữa một cực tiểu và cực đại cục bộ được vẽ phía trên hoặc phía dưới biểu đồ giá. Ví dụ bao gồm dao động stochatic, MACD, hoặc RSI. Chủ yếu là những loại chỉ số kỹ thuật thứ hai mà chúng ta sẽ xem xét trong bài viết này.

Người giao dịch thường sử dụng một vài chỉ số kỹ thuật khác nhau đồng thời khi phân tích một chứng khoán. Với hàng ngàn lựa chọn khác nhau, người giao dịch phải chọn các chỉ số phù hợp nhất với họ và làm quen với cách chúng hoạt động.

Họ cũng có thể kết hợp các chỉ số kỹ thuật với các phân tích kỹ thuật chủ quan hơn, như xem các mẫu biểu đồ, để đưa ra ý tưởng giao dịch. Các chỉ số kỹ thuật cũng có thể được tích hợp vào các hệ thống giao dịch tự động vì tính chất định lượng của chúng.

1. Khối lượng cân bằng

Sử dụng khối lượng cân bằng để đo lường luồng dương và âm của khối lượng trong một chứng khoán theo thời gian. Chỉ số này là tổng lũy kế của khối lượng dương trừ khối lượng âm. Khối lượng dương là lượng khối lượng trong một ngày khi giá tăng. Khối lượng âm là khối lượng trong một ngày khi giá giảm. Mỗi ngày, khối lượng được cộng hoặc trừ từ chỉ số dựa trên việc giá tăng hay giảm.

Khi OBV tăng, điều đó cho thấy người mua sẽ gia nhập và đẩy giá lên cao hơn. Khi OBV giảm, khối lượng bán ra vượt quá khối lượng mua vào, điều này cho thấy giá sẽ giảm. Điều này giống như một công cụ xác nhận xu hướng. Nếu giá và OBV đều tăng, điều đó giúp xác định sự tiếp tục của xu hướng.

Các nhà giao dịch sử dụng OBV cũng chú ý đến sự phân kỳ. Điều này xảy ra khi chỉ số và giá đang đi theo các hướng khác nhau. Nếu giá đang tăng nhưng OBV đang giảm, điều đó có thể cho thấy xu hướng không được hỗ trợ bởi những người mua mạnh mẽ và có thể sớm đảo chiều.

2. Đường tích lũy/phân phối

Một trong những chỉ số phổ biến nhất được sử dụng để xác định luồng tiền vào và ra khỏi một chứng khoán là đường tích lũy/phân phối.

Tương tự như OBV, chỉ số này cũng tính đến phạm vi giao dịch trong khoảng thời gian và vị trí đóng cửa của chứng khoán so với phạm vi đóng cửa trong khoảng thời gian đó. Nếu một cổ phiếu kết thúc gần cao nhất của nó, chỉ số sẽ đánh giá khối lượng nặng hơn so với khi nó đóng cửa gần giữa phạm vi của nó. Những tính toán khác nhau có nghĩa là OBV sẽ hoạt động tốt hơn trong một số trường hợp và A/D sẽ hoạt động tốt hơn trong những trường hợp khác.

Nếu đường chỉ số có xu hướng tăng, nó cho thấy sự quan tâm mua vào, vì cổ phiếu đóng cửa cao hơn điểm giữa phạm vi. Điều này giúp xác nhận một xu hướng tăng. Ngược lại, nếu A/D giảm, điều đó có nghĩa là giá kết thúc ở phần dưới của phạm vi giao dịch hàng ngày của nó, do đó khối lượng được xem là tiêu cực. Điều này giúp xác nhận một xu hướng giảm.

Các nhà giao dịch sử dụng đường A/D cũng chú ý đến sự phân kỳ. Nếu A/D bắt đầu giảm trong khi giá tăng, điều này cho thấy xu hướng gặp khó khăn và có thể đảo chiều. Tương tự, nếu giá xu hướng giảm và A/D bắt đầu tăng, điều đó có thể báo hiệu giá cao hơn sắp tới.

3. Chỉ số Hướng trung bình

Chỉ số hướng trung bình là một chỉ báo xu hướng được sử dụng để đo lường sức mạnh và đà của một xu hướng. Khi ADX cao hơn 40, xu hướng được coi là có sức mạnh hướng dẫn mạnh mẽ, đi lên hoặc đi xuống, tùy thuộc vào hướng mà giá di chuyển.

Khi chỉ số ADX dưới 20, xu hướng được coi là yếu hoặc không có xu hướng.

ADX là đường chính trên chỉ báo, thường được màu đen. Có hai đường bổ sung có thể hiển thị tùy chọn. Đó là DI+ và DI-. Những đường này thường được màu đỏ và xanh lá cây. Tất cả ba đường làm việc cùng nhau để chỉ ra hướng của xu hướng cũng như đà của xu hướng.

• ADX cao hơn 20 và DI+ cao hơn DI-. Đó là một xu hướng đi lên.
• ADX cao hơn 20 và DI- cao hơn DI+. Đó là một xu hướng đi xuống.
• ADX dưới 20 là một xu hướng yếu hoặc là giai đoạn phạm vi, thường liên quan đến DI- và DI+ nhanh chóng chéo nhau lẫn nhau.

4. Chỉ số Aroon

Bộ chỉ báo Aroon là một chỉ số kỹ thuật được sử dụng để đo lường liệu một chứng khoán có đang trong một xu hướng, và cụ thể hơn là xem liệu giá có đang đạt đỉnh cao mới hay đáy mới trong khoảng thời gian tính toán — thường là 25 ngày.

Chỉ số này cũng có thể được sử dụng để xác định khi nào một xu hướng mới sẽ bắt đầu. Chỉ số Aroon bao gồm hai đường: đường Aroon Up và đường Aroon Down.

Khi Aroon Up cắt lên trên Aroon Down, đó là dấu hiệu đầu tiên của một thay đổi xu hướng có thể sắp xảy ra. Nếu Aroon Up đạt 100 và duy trì gần mức đó trong khi Aroon Down gần với mức zero, đây là sự xác nhận tích cực của một xu hướng đi lên.

Ngược lại cũng đúng. Nếu Aroon Down cắt lên trên Aroon Up và duy trì gần 100, điều này cho thấy xu hướng giảm đang có hiệu lực.

5. Chỉ số MACD

Chỉ số hội tụ khác biệt trung bình di động giúp người giao dịch nhìn thấy hướng xu hướng, cũng như đà của xu hướng đó. Nó cũng cung cấp một số tín hiệu giao dịch. Khi MACD lớn hơn không, giá đang trong giai đoạn tăng. Nếu MACD nhỏ hơn không, nó đã vào một giai đoạn giảm.

Chỉ số này bao gồm hai đường: đường MACD và một đường tín hiệu, di chuyển chậm hơn. Khi MACD cắt xuống dưới đường tín hiệu, điều đó cho thấy giá đang giảm. Khi đường MACD cắt lên trên đường tín hiệu, giá đang tăng.

Nhìn vào phía nào của zero mà chỉ số đang ở giúp xác định các tín hiệu nào nên theo dõi. Ví dụ, nếu chỉ số nằm trên không, hãy chờ xem MACD cắt lên trên đường tín hiệu để mua. Nếu MACD nằm dưới không, việc MACD cắt xuống dưới đường tín hiệu có thể cung cấp tín hiệu cho một giao dịch ngắn hạn có thể.

6. Chỉ số chỉ số sức mạnh tương đối

Chỉ số sức mạnh tương đối có ít nhất ba cách sử dụng chính. Chỉ số di chuyển giữa zero và 100, vẽ biểu đồ các đợt tăng giá gần đây so với các đợt giảm giá gần đây. Do đó, các mức RSI giúp đánh giá đà và sức mạnh xu hướng.

Sử dụng cơ bản nhất của RSI là như một chỉ báo quá mua và quá bán. Khi RSI di chuyển lên trên 70, tài sản được coi là quá mua và có thể giảm giá. Khi RSI dưới 30, tài sản được coi là quá bán và có thể tăng giá. Tuy nhiên, việc đưa ra giả định này là nguy hiểm; do đó, một số nhà giao dịch đợi cho chỉ số tăng lên trên 70 và sau đó giảm xuống dưới trước khi bán ra, hoặc giảm xuống dưới 30 và sau đó tăng trở lại trước khi mua vào.

Phân kỳ là một cách sử dụng khác của RSI. Khi chỉ số di chuyển theo một hướng khác so với giá, điều này cho thấy xu hướng giá hiện tại đang suy yếu và có thể sớm đảo chiều.

Một cách sử dụng thứ ba cho RSI là các mức hỗ trợ và kháng cự. Trong các xu hướng tăng, một cổ phiếu thường sẽ giữ trên mức 30 và thường xuyên đạt 70 hoặc cao hơn. Khi một cổ phiếu đang trong xu hướng giảm, RSI thường giữ dưới mức 70 và thường xuyên đạt 30 hoặc thấp hơn.

7. Dao động Chỉ số ngẫu nhiên

Dao động ngẫu nhiên đo lường giá hiện tại so với phạm vi giá trong một số chu kỳ. Vẽ biểu đồ giữa zero và 100, ý tưởng là giá sẽ tạo ra các mức cao mới khi xu hướng đi lên. Trong xu hướng đi xuống, giá thường tạo ra các mức thấp mới. Chỉ số ngẫu nhiên theo dõi xem điều này có xảy ra hay không.

Chỉ số ngẫu nhiên dao động lên xuống khá nhanh vì hiếm khi giá duy trì ở mức cao liên tục, khiến chỉ số ngẫu nhiên gần 100, hoặc duy trì ở mức thấp liên tục, khiến chỉ số ngẫu nhiên gần zero. Do đó, chỉ số ngẫu nhiên thường được sử dụng như một chỉ báo quá mua và quá bán. Giá trị trên 80 được coi là quá mua, trong khi mức dưới 20 được coi là quá bán.

Cân nhắc xu hướng giá chung khi sử dụng các mức quá mua và quá bán. Ví dụ, trong một xu hướng tăng, khi chỉ số giảm xuống dưới 20 và sau đó tăng lên trên, đó là một tín hiệu mua có thể. Nhưng các pha tăng trên 80 ít quan trọng hơn vì chúng ta mong đợi chỉ số di chuyển lên 80 và cao hơn thường xuyên trong một xu hướng tăng. Trong một xu hướng giảm, hãy chờ xem chỉ số có di chuyển lên trên 80 và sau đó giảm xuống dưới để tín hiệu một giao dịch ngắn hạn có thể. Mức 20 ít quan trọng hơn trong xu hướng giảm.

Phân tích kỹ thuật có đáng tin cậy?

Chỉ số kỹ thuật nào có thể phát hiện tốt nhất các điều kiện quá mua/quá bán?

Có bao nhiêu công cụ phân tích kỹ thuật?

Điểm quan trọng nhất

Mục tiêu của mỗi nhà giao dịch ngắn hạn là xác định hướng của đà động lượng của tài sản cụ thể và cố gắng tạo lợi nhuận từ đó. Đã có hàng trăm chỉ số kỹ thuật và dao động được phát triển cho mục đích cụ thể này, và bài viết này đã cung cấp một số ít mà bạn có thể bắt đầu thử nghiệm. Sử dụng các chỉ báo để phát triển chiến lược mới hoặc cân nhắc tích hợp chúng vào chiến lược hiện tại của bạn. Để xác định những chỉ báo nào nên sử dụng, hãy thử chúng trong tài khoản demo. Chọn những cái bạn thích nhất và bỏ lại những cái còn lại.