Buzz
Các cấu trúc không chính thức mang lại các lợi ích (và nhược điểm) riêng của chúng
Câu lạc bộ tiết kiệm không chính thức là một hình thức tiết kiệm phổ biến bên ngoài hệ thống ngân hàng truyền thống. Các nhà nghiên cứu báo cáo rằng ngoài việc là một cách để cung cấp bảo hiểm hoặc mua hàng bền vững, chúng tạo ra một cơ chế để cung cấp cho người tham gia kỷ luật bản thân trong việc tiết kiệm.
Liệu các câu lạc bộ tiết kiệm không chính thức có phải là một lựa chọn tốt thay thế cho ngân hàng truyền thống? Khác với ngân hàng truyền thống, không có bảo vệ pháp lý nghiêm ngặt cho các câu lạc bộ này, mà chúng thường phổ biến ở các khu vực thiếu cơ chế ngân hàng truyền thống, chủ yếu là ở các nền kinh tế đang phát triển và trong cộng đồng người nhập cư. Thay vì bảo vệ pháp lý, các câu lạc bộ này dựa trên sự đền đáp và niềm tin vào các mối quan hệ xã hội và gia đình giữa những người tham gia, và chúng tận dụng những mối quan hệ đó để tạo động lực cho việc tiết kiệm.
Những điều quan trọng cần nhớ
- Các câu lạc bộ tiết kiệm không chính thức, như 'susus' (cũng viết là 'sousous'), là các hồ bơi cộng đồng nơi mỗi thành viên đóng góp một khoản tiền nhất định vào các khoảng thời gian nhất định, và toàn bộ số tiền được trả cho một thành viên vào mỗi lượt theo thứ tự luân phiên.
- Chúng phổ biến ở các khu vực không có quyền truy cập vào ngân hàng truyền thống, mặc dù chúng cũng đã trở nên phổ biến hơn ở phương Tây.
- Chúng không đơn giản là công cụ tài chính; thay vào đó, chúng là các công cụ cổ xưa đã được phát triển trong nhiều nền văn hóa trên thế giới và thúc đẩy sự liên tục văn hóa trong các xã hội.
- Là một công cụ tài chính, chúng thường không cung cấp bảo vệ pháp lý và thay vào đó dựa vào sự tin tưởng giữa các thành viên của câu lạc bộ, thường là các thành viên trong gia đình hoặc các thành viên khác mật thiết trong cộng đồng.
Câu lạc bộ Tiết kiệm so với Ngân hàng Chính thức
Do tồn tại trong nhiều văn hóa khác nhau, những câu lạc bộ không chính thức này có nhiều tên gọi khác nhau. Được mang tới bởi những người nhập cư, các câu lạc bộ tiết kiệm không chính thức đã trở nên ngày càng phổ biến ở phương Tây, thường mang các tên gọi truyền thống như njangi, pandero, consorcios, hoặc sousou. Thuật ngữ kỹ thuật hơn là hợp tác vòng quay tiết kiệm và tín dụng (ROSCA), mặc dù có thể không nhận dạng được đối với những người tham gia vào các câu lạc bộ.
Trong ROSCAs, mọi người góp tiền vào một cỗ vốn vào các khoảng thời gian nhất định, và toàn bộ số tiền được trả cho một thành viên vào mỗi lượt theo thứ tự luân phiên. Chúng được coi là hiện tượng phổ biến vì đã xảy ra trên toàn thế giới. Ví dụ, theo báo cáo của NPR: Ở Kenya, chúng được gọi là merry-go-rounds vì tính chất lặp đi lặp lại của việc trả tiền. Ví dụ, một phụ nữ Kenya 63 tuổi tên là Mary Abagi đã đầu tư $10 mỗi tháng vào cỗ vốn cùng với 10 người khác, sử dụng sự trợ giúp từ một tổ chức phi lợi nhuận ở Mỹ để thanh toán. Mỗi tháng, một thành viên khác nhau nhận được tiền thưởng. Khi đến lượt cô, Abagi nhận được $100, tổng số tiền cô đầu tư vào cỗ vốn, mà cô đã sử dụng để mua một con dê.
Khác với ngân hàng truyền thống hoặc các câu lạc bộ tiết kiệm tham gia thông qua ngân hàng truyền thống, ROSCAs là không chính thức. Thông thường, chúng không mang theo những bảo vệ pháp lý của một ngân hàng, điều này có nghĩa là việc không thực hiện đúng các điều khoản của hợp đồng thường không dẫn đến một phiên tòa. Vì vậy, rất quan trọng là những người trong nhóm tin tưởng nhau để tiếp tục đóng góp vào hệ thống. Nếu không, một thành viên nhận được khoản thanh toán sớm có thể lý thuyết dừng đóng góp vào cỗ vốn, để lại những thành viên khác mất tiền của họ. Tầm quan trọng của sự tin tưởng cộng đồng được truyền tải qua việc cung cấp động lực để tiết kiệm, mặc dù thực hành này không chỉ là kinh tế mà còn cải thiện sự đoàn kết xã hội. Trong thực tế, vốn xã hội thay thế khả năng tín dụng trong việc xác định ai được phép tham gia.
Có những khác biệt đáng chú ý khác liên quan đến việc sử dụng tài chính của công cụ:
- Thanh khoản— ROSCAs không cung cấp việc truy cập dễ dàng vào các khoản tiền đã đầu tư vào chúng. Khi một người đã đầu tư vào cỗ vốn, họ phải chờ đợi lượt của họ trong vòng xoay để nhận khoản thanh toán của mình. Điều này rõ rệt ít thanh khoản hơn so với ngân hàng truyền thống.
- Lãi suất— ROSCAs không trả lãi suất. Các phiên bản của những liên minh này, được biết đến là hợp tác tích lũy tiết kiệm và tín dụng (ASCRAs), có, nhưng hiếm hơn. Hầu hết thời gian, người ta sẽ chỉ nhận lại số tiền mà họ đã đóng vào chương trình. Trong ngân hàng truyền thống, người gửi tiền nhận một số lãi suất trên khoản tiền gửi của họ.
Tại Hoa Kỳ
Mặc dù thường được liên kết với các nền kinh tế đang phát triển hoặc cá nhân thu nhập thấp, ROSCAs thực tế được tham gia bởi cả những người thuộc nhóm xã hội kinh tế cao và những người trong các nền kinh tế phát triển.
Tại Hoa Kỳ, những hệ thống này mở rộng truyền thống của các hội đồng trợ giúp tương thời Nam tiền chiến lược đã tổ chức bảo hiểm và các lợi ích cho người da đen trong những thế kỷ trước. Chúng trở nên quan trọng hơn với sự suy giảm truy cập của người nhập cư vào nhà nước phúc lợi kể từ những năm 1970, cũng như hạn chế vay vốn và bất bình đẳng gia tăng kể từ cuộc suy thoái lớn, theo những tài liệu học thuật.
Các ứng dụng hiện đại của ROSCAs tại Mỹ được tìm thấy có sự biến đổi, bao gồm các chi phí lớn như đám cưới và tang lễ, với sự thành công tương đối của các doanh nghiệp nhỏ của người gốc Tây Ấn và người nhập cư châu Á tại nước này đôi khi được ghi nhận với việc sử dụng ROSCAs cho vốn khởi nghiệp thay vì tín dụng. Không có số liệu cụ thể về số lượng câu lạc bộ như vậy tồn tại tại Mỹ, nhưng ước tính cho thấy chúng rất phổ biến.
Các Bị lừa
Các trường hợp lừa đảo giả danh ROSCAs cũng xảy ra. Ủy ban Thương mại Liên bang Mỹ (FTC) cảnh báo về các câu lạc bộ 'sousou' giả mạo sau các cuộc biểu tình phản đối vụ sát hại George Floyd. Một 'sousou' là một câu lạc bộ tiết kiệm không chính thức bắt nguồn từ Tây Phi và vùng Caribe. Tuy nhiên, các câu lạc bộ 'sousou' lừa đảo là các hệ thống kim tự tháp bất hợp pháp hứa hẹn nhà đầu tư rằng họ sẽ nhận được nhiều tiền hơn số tiền họ đầu tư, một cách mà kết nối đầu tư với những nguyên nhân xã hội như Black Lives Matter để khuyến khích đầu tư vào các kế hoạch. Các câu lạc bộ tiết kiệm hợp pháp không hứa lợi nhuận, chỉ là tiết kiệm, theo FTC.
Không phải tất cả 'Susus' đều là các hình thức lừa đảo
Người ủng hộ 'susus' đã nhanh chóng chỉ ra rằng các hệ thống kim tự tháp bất hợp pháp có cùng tên không phải là điều tương tự; thay vào đó, họ lợi dụng thực hành xã hội hợp pháp này để lôi kéo các nhà đầu tư.
Kế hoạch tiết kiệm ROSCA là gì?
Hợp tác vòng quay tiết kiệm và tín dụng (ROSCA) là một loại hình ngân hàng không chính thức trong đó các thành viên huy động tiền và trả tiền tiết kiệm theo thứ tự luân phiên. Chúng xuất hiện trên toàn thế giới và có nhiều tên gọi khác nhau.
Lợi ích của kế hoạch tiết kiệm ROSCA là gì?
Các câu lạc bộ tiết kiệm không chính thức có thể tận dụng động lực xã hội để khuyến khích tiết kiệm, đặc biệt là trong những khu vực không có sự tiếp cận dễ dàng đến ngân hàng truyền thống. Tuy nhiên, chúng cũng có những khuyết điểm mà ngân hàng truyền thống không có.
Susus có hợp pháp không?
Nhóm ngân hàng không chính thức như 'susus', có nguồn gốc từ Tây Phi và Caribe, không cung cấp những bảo vệ pháp lý giống như ngân hàng truyền thống. Thay vào đó, chúng là nhóm xã hội khuyến khích tiết kiệm. Một số hệ thống kim tự tháp giả mạo thành 'susus' là bất hợp pháp, nhưng các câu lạc bộ không chính thức thì không.
Kết luận
Hầu hết những người tham gia ROSCAs đều đang theo đuổi sự an toàn tài chính. ROSCAs phổ biến hơn ở phụ nữ so với nam giới ở một số xã hội, như Kenya. Chúng có thể là một cách để phụ nữ đã kết hôn bảo vệ tiết kiệm gia đình khỏi việc tiêu thụ ngay lập tức, trong trường hợp này việc không thể truy cập vào các khoản tiền trong một thời gian và cam kết lại vào một chi tiêu cụ thể trở thành những đặc điểm mong muốn của các câu lạc bộ.
ROSCAs có thể đại diện cho một công cụ bổ sung tốt cho ngân hàng truyền thống, một công cụ tận dụng các mối quan hệ xã hội để giúp người dùng tiết kiệm tiền và tăng khả năng mua hàng, cho phép tiếp cận mở rộng đến tín dụng trong khi tránh các phí liên quan đến ngân hàng truyền thống. Chúng cũng có thể phục vụ như một cấu trúc không chính thức tốt cho các nền kinh tế đang phát triển và những nơi không có sự truy cập đáng tin cậy vào các cấu trúc ngân hàng truyền thống, đặc biệt là ở các nước có nhiều người không có tài khoản ngân hàng. Đáng lưu ý là chúng cải thiện sự hòa nhập xã hội trong một xã hội và không chỉ đơn thuần là một công cụ kinh tế.
Tuy nhiên, tính không chính thức của các câu lạc bộ này mang lại những hạn chế có thể khiến chúng không phù hợp như một công cụ tài chính chủ yếu trong sự cạnh tranh với ngân hàng truyền thống, một số trong đó đã được đề cập trước đó. Đáng chú ý, chúng không cung cấp các bảo vệ pháp lý của ngân hàng truyền thống hoặc sự dễ dàng trong việc tiếp cận tiết kiệm, và không trả lãi suất cho các khoản đầu tư.
Một số nghiên cứu đã cho thấy rằng công nghệ blockchain có thể cải thiện hiệu suất của ROSCAs đối với phần không có tài khoản ngân hàng và dưới mức trung bình của nền kinh tế Mỹ.
