Chỉ báo Aroon là gì? Hướng dẫn sử dụng chỉ báo Aroon để nhận diện xu hướng giá mới

Bạn đã biết gì về chỉ báo Aroon?

Chỉ báo kỹ thuật Aroon, do Tushar Chande phát triển vào năm 1995, là hệ thống chỉ báo để xác định xu hướng và mức độ mạnh của xu hướng đó của một cổ phiếu.

Từ 'Aroon' trong tiếng Phạn có nghĩa là 'ánh sáng sớm của bình minh'. Chande đã lựa chọn tên này cho chỉ báo vì nó giúp nhận diện sớm các xu hướng mới.

Chỉ số Aroon đo lường thời gian kể từ khi giá ghi nhận đỉnh cao hoặc đáy thấp nhất. Có hai chỉ số riêng biệt:

• Aroon-Up trong 25 ngày đo lường số ngày từ đỉnh trong 25 ngày.

• Aroon-Down trong 25 ngày đo lường số ngày từ đáy trong 25 ngày.

Theo định nghĩa này, các chỉ báo Aroon là độc đáo và hoàn toàn khác biệt so với các chỉ báo dao động thông thường, tập trung vào giá thay vì thời gian. Các chuyên gia kỹ thuật có thể áp dụng các chỉ báo Aroon để phát hiện xu hướng mới, xác định vùng hỗ trợ, nhận diện giai đoạn điều chỉnh và dự báo các đảo chiều.

Công thức tính chỉ báo Aroon

Chỉ số Aroon được biểu diễn dưới dạng phần trăm và dao động từ 0 đến 100.

• Aroon-Up dựa trên mức giá cao nhất.

• Aroon-Down dựa trên mức giá thấp nhất.

Các chỉ số này được vẽ cạnh nhau để dễ dàng so sánh.

• Aroon-Up = ((25 - Số ngày kể từ đỉnh trong 25 ngày)/25) x 100

• Aroon-Down = ((25 - Số ngày kể từ đáy trong 25 ngày)/25) x 100

Chỉ số kỹ thuật này tập trung vào 25 phiên giao dịch gần nhất, và được theo dõi trong phạm vi từ 0 đến 100.

• Aroon Up trên 50 có nghĩa là giá đã đạt mức cao mới trong vòng 12,5 phiên gần đây. Aroon Up gần 100 có nghĩa là mức cao nhất đã được ghi nhận gần đây.

• Tương tự, khi Aroon Down trên 50, mức giá thấp nhất đã được ghi nhận trong 12,5 phiên. Aroon Down gần 100 có nghĩa là mức thấp nhất đã được ghi nhận gần đây.

Ý nghĩa của chỉ báo Aroon

Các chỉ báo Aroon dao động trên/dưới đường trung tâm (50) và bị ràng buộc trong khoảng từ 0 đến 100. Đơn giản nhất, khi Aroon-Up trên 50 và Aroon-Down dưới 50, thì phe mua cổ phiếu có lợi thế. Ngược lại, điều này đúng cho xu hướng giảm. Những nhà đầu tư bán khống hơn khi Aroon-Up dưới 50 và Aroon-Down trên 50.

Mức đạt 100 cho thấy một xu hướng đang nổi lên. Điều này có thể được xác nhận bằng sự giảm của các chỉ số Aroon khác. Ví dụ, khi Aroon-Up đạt 100 và Aroon-Down giảm xuống dưới 30, điều này cho thấy sức mạnh đang gia tăng. Giá tiếp tục tăng khi Aroon-Up duy trì trong khoảng 70-100 trong một thời gian dài.

Ngược lại, các chỉ số thấp liên tục cho thấy giá ít khi chạm mức cao hoặc mức thấp mới. Giá KHÔNG giảm khi Aroon-Down duy trì trong khoảng 0-30 trong thời gian dài. Tuy nhiên, điều này không có nghĩa là giá đang gia tăng. Để làm điều này, chúng ta cần xem xét Aroon-Up.

Hướng dẫn sử dụng chỉ báo Aroon trong phân tích kỹ thuật

Tín hiệu cho một xu hướng mới

Có ba giai đoạn cho một tín hiệu xu hướng mới. Trong xu hướng tăng, giai đoạn đầu tiên xảy ra khi Aroon-Up vượt qua Aroon-Down, cho thấy sự gần kề của mức cao mới hơn mức thấp mới. Giai đoạn thứ hai là khi Aroon-Up di chuyển trên 50 và Aroon-Down dưới 50. Giai đoạn thứ ba là khi Aroon-Up đạt 100 và Aroon-Down vẫn ở mức thấp. Trong tín hiệu xu hướng giảm, các vị trí của hai chỉ số bị đảo ngược: Aroon-Down vượt qua Aroon-Up, phá vỡ trên 50 và đạt tới 100.

Biểu đồ VNIndex áp dụng chỉ báo Aroon (1)

Chỉ báo Aroon được áp dụng hiệu quả khi thị trường chứng khoán đang trong giai đoạn tích lũy. Khi xu hướng mới bắt đầu những biến động nhỏ trong nền giá, Aroon-Up cho tín hiệu bắt đầu lên, đó là lúc các vị thế đầu tiên nên được thăm dò. Ngược lại, khi có tín hiệu điều chỉnh đảo chiều như trong biểu đồ ví dụ trên.

Giai đoạn hợp nhất

Chỉ báo Aroon cho thấy sự hợp nhất khi cả hai chỉ số đều dưới 50 và/hoặc di chuyển xuống song song. Điều này biểu thị sự ổn định trong giao dịch. Với Aroon 25 ngày, việc số đo dưới 50 có nghĩa là mức cao nhất hoặc thấp nhất trong 25 ngày chưa được ghi nhận trong 13 ngày trở lên.

Tương tự, sự hợp nhất thường hình thành khi cả Aroon-Up và Aroon-Down di chuyển xuống thấp hơn theo kiểu song song và khoảng cách giữa hai đường là khá nhỏ. Sự sụt giảm song song hẹp này cho thấy rằng một số loại phạm vi giao dịch đang hình thành. Chỉ báo Aroon đầu tiên phá vỡ trên 50 và đạt 100 sẽ kích hoạt tín hiệu tiếp theo.

Biểu đồ SSI trong giai đoạn tích lũy đầu năm 2021 với các đường Aroon song song

Tóm lại, Aroon-Up và Aroon-Down là các chỉ số bổ sung đo lường thời gian đã trôi qua giữa các mức cao nhất và mức thấp nhất trong một khoảng thời gian. Chúng được hiển thị cùng nhau để các nhà biểu đồ có thể dễ dàng xác định điểm mạnh hơn của cả hai và xác định xu hướng.

Sự tăng trong Aroon-Up kết hợp với sự giảm trong Aroon-Down báo hiệu sự xuất hiện của một xu hướng tăng. Ngược lại, sự tăng Aroon-Down kết hợp với sự giảm trong Aroon-Up báo hiệu sự bắt đầu của một xu hướng giảm.

Sự củng cố xuất hiện khi cả hai đều di chuyển xuống thấp hơn theo kiểu song song hoặc khi cả hai đều duy trì ở mức thấp (dưới 30). Các nhà Phân tích kỹ thuật có thể sử dụng chỉ báo Aroon để xác định xem một cổ phiếu đang trong xu hướng hay đang giao dịch ngang và sau đó sử dụng các chỉ báo khác để tạo ra các tín hiệu thích hợp như trong ứng dụng ở biểu đồ (1).