Chỉ số Kênh Hàng hóa (CCI) là gì? Làm thế nào để tính toán

Chỉ số Kênh Hàng hóa (CCI) là gì?

Chỉ số Kênh Hàng hóa (CCI) là một chỉ báo dao động dựa trên đà của thị trường, được sử dụng để xác định khi nào một công cụ đầu tư đang đạt đến điều kiện quá mua hoặc quá bán.

Do Donald Lambert phát triển, chỉ số kỹ thuật này đánh giá hướng và sức mạnh của xu hướng giá, cho phép các nhà giao dịch xác định liệu họ có muốn mở hoặc đóng giao dịch, không tham gia giao dịch, hay thêm vào vị thế hiện tại.

Những điểm chính cần lưu ý

Công thức tính chỉ số Kênh Hàng Hoá (CCI) là:

$\begin{array}{cc}& \text{CCI}=\frac{\text{Giá Loại}-\text{MA}}{.015\times \text{Độ lệch trung bình}}\\ & \text{thuật ngữ:}\\ & \text{Giá Loại}=\end{array}$

Cách tính chỉ số Kênh Hàng Hoá

1. Xác định số kỳ thời gian mà CCI của bạn sẽ phân tích. Hai mươi là thường dùng. Số kỳ thời gian ít hơn sẽ dẫn đến chỉ số dao động mạnh hơn, trong khi số kỳ thời gian nhiều hơn sẽ làm cho chỉ số mượt hơn. Cho phép 20 kỳ thời gian để tính toán. Điều chỉnh tính toán nếu sử dụng số lượng khác.
2. Trong bảng tính, theo dõi giá cao, thấp và đóng trong 20 kỳ thời gian và tính toán giá loại.
3. Sau 20 kỳ thời gian, tính trung bình động (MA) của giá loại bằng cách cộng các giá loại cuối cùng 20 lần và chia cho 20.
4. Tính toán độ lệch trung bình bằng cách trừ MA từ giá loại trong 20 kỳ thời gian cuối cùng. Tổng các giá trị tuyệt đối (bỏ qua dấu âm) của những con số này và sau đó chia cho 20.
5. Chèn giá loại mới nhất, MA và độ lệch trung bình vào công thức để tính toán chỉ số CCI hiện tại.
6. Lặp lại quá trình khi mỗi kỳ thời gian kết thúc.

CCI nói cho bạn điều gì?

CCI chủ yếu được sử dụng để phát hiện xu hướng mới, theo dõi mức quá mua và quá bán, và phát hiện các điểm yếu trong xu hướng khi chỉ báo phân kỳ với giá.

Khi CCI di chuyển từ vùng âm hoặc gần bằng không lên trên 100, điều đó có thể cho thấy giá đang bắt đầu một xu hướng tăng mới. Khi điều này xảy ra, các nhà giao dịch có thể chờ đợi một sự rút lui trong giá sau đó là một đợt tăng giá cả về giá và CCI để cho dấu hiệu mua.

Cùng một khái niệm áp dụng cho xu hướng giảm mới nổi. Khi chỉ báo chuyển từ giá trị dương hoặc gần bằng không xuống dưới -100, xu hướng giảm có thể bắt đầu. Điều này là tín hiệu để thoát khỏi lệnh dài hạn hoặc bắt đầu chú ý đến cơ hội bán ngắn.

Các mức quá mua hoặc quá bán không cố định vì chỉ báo không bị ràng buộc. Do đó, các nhà giao dịch nhìn vào các đọc số trước đây trên chỉ báo để có được cảm giác về nơi giá đã đảo chiều. Đối với một cổ phiếu, nó có thể có xu hướng đảo chiều gần +200 và -150. Một hàng hoá khác, trong khi đó, có thể có xu hướng đảo chiều gần +325 và -350. Thu phóng trên biểu đồ để xem nhiều điểm đảo chiều giá, và các đọc số CCI tại những thời điểm đó.

Cũng có sự chênh lệch - khi giá di chuyển theo hướng ngược lại với chỉ báo. Nếu giá đang tăng và CCI đang giảm, điều này có thể cho thấy sự yếu đuối trong xu hướng. Mặc dù chênh lệch là một tín hiệu giao dịch kém, vì nó có thể kéo dài rất lâu và không luôn dẫn đến đảo chiều giá, nhưng nó có thể tốt ít nhất là cảnh báo cho người giao dịch rằng có khả năng đảo chiều. Như vậy, họ có thể siết chặt mức dừng lỗ hoặc tạm ngừng mở lệnh mới theo hướng xu hướng giá.

Chỉ số Dải Kênh Hàng Hoá so với Dao động Kỹ thuật

Cả hai chỉ báo kỹ thuật này đều là dao động, nhưng cách tính toán chúng khá khác nhau. Một trong những khác biệt chính là dao động ngẫu nhiên bị ràng buộc giữa không và 100, trong khi CCI không bị ràng buộc.

Do sự khác biệt trong cách tính toán, chúng sẽ cung cấp các tín hiệu khác nhau vào các thời điểm khác nhau, như các đọc số quá mua và quá bán.

Giới Hạn của Việc Sử Dụng Chỉ Số Dải Kênh Hàng Hoá

Mặc dù thường được sử dụng để nhận biết điều kiện quá mua và quá bán, CCI rất mơ hồ trong lĩnh vực này. Chỉ báo không bị ràng buộc và do đó, các mức quá mua và quá bán trước đó có thể không ảnh hưởng nhiều trong tương lai.

Chỉ báo cũng có độ trễ, điều này có nghĩa là đôi khi nó sẽ cung cấp các tín hiệu kém. Một phản ứng lên 100 hoặc -100 để tín hiệu một xu hướng mới có thể đến quá muộn, khi giá đã có nhịp tăng và đang bắt đầu điều chỉnh.

Các sự cố như vậy được gọi là những lần dao động giả; chỉ báo cung cấp tín hiệu nhưng sau đó giá không tiếp tục theo sau và tiền bị mất trong giao dịch. Nếu không cẩn thận, những lần dao động giả có thể xảy ra thường xuyên. Do đó, chỉ báo được sử dụng tốt nhất khi kết hợp với phân tích giá và các hình thức khác của phân tích kỹ thuật hoặc các chỉ báo khác để xác nhận hoặc loại bỏ tín hiệu CCI.