Dầu mỏ: Đầu tư lớn với những lợi ích thuế lớn

Khi nói đến các khoản đầu tư được ưu đãi thuế dành cho nhà đầu tư giàu có hoặc thông thạo, một loại hàng hóa vẫn tiếp tục đứng đầu hơn tất cả các loại khác: dầu mỏ. Với sự hỗ trợ của chính phủ Mỹ, sản xuất năng lượng nội địa đã tạo ra một loạt các khuyến khích thuế cho cả nhà đầu tư và các nhà sản xuất nhỏ, và dầu mỏ không phải là ngoại lệ.

Những điểm chính cần lưu ý

Cách Thức Lợi Ích Thuế Của Dầu Mỏ Hoạt Động

Có nhiều lợi ích thuế lớn dành cho nhà đầu tư dầu khí mà không có ở bất kỳ nơi nào khác trong luật thuế. Dưới đây, chúng tôi sẽ điểm qua các lợi ích của các khoản đầu tư dầu khí được ưu đãi thuế và cách bạn có thể sử dụng chúng để nâng cao danh mục đầu tư của mình. Các lợi ích thuế chính khi đầu tư vào dầu mỏ bao gồm:

Chi Phí Khoan Mù Mờ

Chi phí khoan mù mờ bao gồm mọi thứ ngoại trừ thiết bị khoan thực tế. Nhân công, hóa chất, bùn, mỡ và các mặt hàng khác cần thiết cho việc khoan được coi là mù mờ. Những chi phí này thường chiếm từ 60-80% tổng chi phí khoan giếng và được khấu trừ 100% trong năm phát sinh. Ví dụ, nếu chi phí khoan giếng là 300,000 đô la và nếu xác định rằng 75% chi phí đó sẽ được coi là mù mờ, nhà đầu tư sẽ nhận được một khoản khấu trừ hiện tại là 225,000 đô la. Hơn nữa, không quan trọng liệu giếng khoan có sản xuất dầu hoặc không. Miễn là nó bắt đầu hoạt động trước ngày 31 tháng Ba của năm sau, các khoản khấu trừ sẽ được chấp nhận.

Chi Phí Khoan Vật Chất

Chi phí vật chất liên quan đến chi phí trực tiếp thực tế của thiết bị khoan. Những chi phí này cũng được khấu trừ 100% nhưng phải được khấu hao trong vòng bảy năm. Do đó, trong ví dụ trên, số dư còn lại là 75,000 đô la có thể được viết giảm theo lịch trình bảy năm.

Thu nhập hoạt động so với thu nhập thụ động

Đạo luật thuế quy định rằng quyền sở hữu lao động (không phải là quyền tác quyền) trong một giếng dầu và khí đốt không được coi là một hoạt động thụ động. Điều này có nghĩa là tất cả các khoản thiệt hại ròng là thu nhập hoạt động phát sinh liên quan đến sản xuất tại đầu giếng và có thể được khấu trừ đối với các hình thức thu nhập khác như tiền lương, lãi suất và lợi nhuận từ bán tài sản.

Miễn thuế cho nhà sản xuất nhỏ

Điều này có lẽ là khoản miễn thuế hấp dẫn nhất đối với nhà sản xuất và nhà đầu tư nhỏ. Ưu đãi này, thường được gọi là 'phần trừ giảm năng suất,' miễn thuế 15% tổng doanh thu từ các giếng dầu và khí đốt. Lợi thế đặc biệt này chỉ giới hạn đối với các công ty và nhà đầu tư nhỏ. Bất kỳ công ty nào sản xuất hoặc chế biến hơn 50.000 thùng dầu mỗi ngày đều không đủ điều kiện. Các đơn vị sở hữu hơn 1.000 thùng dầu mỗi ngày, hoặc 6 triệu feet khối khí mỗi ngày, cũng bị loại trừ.

Chi phí cho thuê

Các khoản này bao gồm việc mua quyền thuê và quyền khoáng sản, chi phí vận hành thuê và tất cả các chi phí hành chính, pháp lý và kế toán. Những chi phí này phải được hóa vốn và được khấu trừ trong suốt thời gian sử dụng của hợp đồng thuê qua phần trừ giảm năng suất.

Thuế Tối Thiểu Thay Thế

Tất cả các chi phí khoan khai mỏ vô hình dư thừa đều đã được miễn thuế cụ thể như một 'mục ưu tiên' trên tờ khai thuế tối thiểu thay thế (AMT). AMT được thành lập để đảm bảo người đóng thuế trả một số thuế tối thiểu hoặc 'phần thuế công bằng' bằng cách tính lại số thuế thu nhập phải nộp, bổ sung lại các khoản khấu trừ thuế ưu tiên cụ thể hoặc các khoản này.

Miễn Thuế Dầu Khí và Phát Triển Hạ Tầng Năng Lượng

Danh sách các khoản miễn thuế hiệu quả minh họa rõ mức độ nghiêm túc của chính phủ Mỹ đối với việc phát triển hạ tầng năng lượng nội địa. Điều quan trọng nhất có lẽ là không có hạn mức thu nhập hoặc giá trị ròng nào ngoài những gì đã được liệt kê ở trên (tức là giới hạn nhà sản xuất nhỏ). Do đó, ngay cả nhà đầu tư giàu có nhất cũng có thể đầu tư trực tiếp vào dầu khí và nhận tất cả các lợi ích đã được liệt kê ở trên, miễn là họ giới hạn sở hữu của mình dưới 1.000 thùng dầu mỗi ngày. Thực tế, không có danh mục đầu tư nào khác tại Mỹ có thể cạnh tranh với loạt các khoản miễn thuế đa dạng mà ngành dầu khí và khí đốt có sẵn.

Các Lựa Chọn Đầu Tư trong Dầu Khí

Có nhiều con đường khác nhau dành cho nhà đầu tư dầu khí. Những con đường này có thể được chia thành bốn danh mục chính: quỹ chung, đối tác, quyền lợi tác quyền và quyền sở hữu lao động. Mỗi loại có mức độ rủi ro khác nhau và các quy định thuế riêng biệt.

Quỹ Chung

Phương pháp đầu tư vào quỹ chung ít rủi ro nhất đối với nhà đầu tư vì quỹ chung đầu tư vào một giỏ chứng khoán. Tuy nhiên, đầu tư vào quỹ chung không cung cấp bất kỳ lợi ích thuế nào như đã được liệt kê ở trên. Nhà đầu tư sẽ phải trả thuế cho tất cả cổ tức và lợi nhuận từ vốn, như họ làm với các quỹ khác.

Đối Tác

Có nhiều hình thức đối tác có thể được sử dụng cho các khoản đầu tư dầu khí. Đối tác hạn chế là phổ biến nhất, vì chúng giới hạn trách nhiệm của toàn bộ dự án sản xuất đến mức đầu tư của đối tác. Chúng được bán như chứng khoán và phải được đăng ký với Ủy ban Chứng khoán và Trao đổi (SEC). Các ưu đãi thuế được liệt kê ở trên có sẵn dưới hình thức chuyển tiếp. Đối tác sẽ nhận được Mẫu K-1 mỗi năm chi tiết phần thu nhập và chi phí của họ.

Quyền Lợi Tác Quyền

Quyền lợi tác quyền là tiền thù lao nhận được bởi những người sở hữu đất nơi có giếng dầu và khí đốt được khoan. Thu nhập quyền lợi tác quyền đến từ 'phần trên cùng' của doanh thu tổng cộng được tạo ra từ các giếng. Chủ đất thường nhận được từ 12% đến 20% sản xuất tổng cộng - rõ ràng, sở hữu đất chứa dự trữ dầu và khí đốt có thể rất sinh lời.

Hơn nữa, chủ đất không chịu trách nhiệm bất kỳ loại nào liên quan đến các hợp đồng thuê hoặc giếng khoan. Tuy nhiên, chủ đất cũng không được hưởng bất kỳ lợi ích thuế nào như những người sở hữu quyền sở hữu lao động hoặc đối tác. Tất cả thu nhập quyền lợi tác quyền đều phải được báo cáo trên Lịch E của Mẫu 1040.

Quyền Sở Hữu Lao Động

Quyền sở hữu lao động là cách tham gia vào đầu tư dầu khí nguy hiểm và phức tạp nhất. Quyền sở hữu lao động cho phép nhà đầu tư sở hữu một phần trăm cổ phần mà họ tham gia vào các hoạt động khoan khoáng. Quyền sở hữu lao động còn được gọi là quyền sở hữu vận hành.

Tất cả thu nhập nhận được từ hình thức này đều phải được báo cáo trên Lịch C của Mẫu 1040. Mặc dù nó được coi là thu nhập tự làm việc và phải chịu thuế tự làm việc, hầu hết những nhà đầu tư tham gia vào năng lực này đã có thu nhập vượt quá cơ sở lương chịu thuế cho An sinh Xã hội.

Quyền sở hữu lao động không được coi là chứng khoán và do đó không cần giấy phép để bán. Loại hình này tương tự như một đối tác chung trong đó mỗi người tham gia có trách nhiệm không giới hạn. Quyền sở hữu lao động thường có thể được mua bán bằng một thỏa thuận giữa các bên.

Lợi Ích Thu Nhập Net (NRI) và Thuế Dầu Khí

Đối với bất kỳ dự án nào, bất kể thu nhập được phân phối cuối cùng như thế nào cho các nhà đầu tư, sản xuất được phân thành doanh thu gộp và thu nhập ròng. Doanh thu gộp đơn giản là số lượng thùng dầu hoặc feet khối khí mỗi ngày được sản xuất, trong khi thu nhập ròng trừ đi cả các tiền thù lao được trả cho chủ đất và thuế khai thác khoáng sản được đánh giá bởi hầu hết các tiểu bang. Giá trị của quyền lợi tác quyền hoặc sở hữu lao động trong một dự án thường được xác định là một bội số của số lượng thùng dầu hoặc feet khối khí sản xuất mỗi ngày.

Ví dụ, nếu một dự án sản xuất 10 thùng dầu mỗi ngày và giá thị trường là $35,000 mỗi thùng - con số này thay đổi liên tục do một số yếu tố - thì chi phí bán buôn của dự án sẽ là $350,000.

Bây giờ giả sử giá dầu là $60 mỗi thùng, thuế khai thác là 7.5% và lợi ích thu nhập net - phần trăm quyền sở hữu lao động nhận được sau khi đã trả tiền thù lao - là 80%. Các giếng hiện đang khai thác ra 10 thùng dầu mỗi ngày, tương đương $600 mỗi ngày sản xuất gộp. Nhân vào 30 ngày - số ngày thường được sử dụng để tính sản xuất hàng tháng - dự án đang ghi nhận doanh thu gộp là $18,000 mỗi tháng. Sau đó, để tính toán thu nhập net, chúng ta trừ đi 20% của $18,000, tức là $14,400.

Tiếp theo, thuế khai thác được trả, là 7.5% của $14,400 (Lưu ý: Chủ đất phải trả thuế này trên thu nhập thù lao của họ). Điều này đưa thu nhập net xuống khoảng $13,320 mỗi tháng hoặc khoảng $159,840 mỗi năm. Nhưng tất cả các chi phí vận hành cùng với bất kỳ chi phí khoan khoáng bổ sung nào cũng phải được trả từ thu nhập này. Kết quả là, chủ dự án có thể chỉ nhận được $125,000 thu nhập từ dự án mỗi năm, giả sử không có giếng mới được khoan. Tất nhiên, nếu khoan thêm giếng mới, chúng sẽ cung cấp một khoản khấu trừ thuế đáng kể cùng sản lượng bổ sung cho dự án.

Kết Luận Cuối Cùng

Từ quan điểm thuế, đầu tư dầu khí chưa bao giờ có vẻ tốt hơn như vậy. Tất nhiên, chúng không phù hợp với tất cả mọi người, vì khoan khoáng dầu khí có thể là một đề xuất rủi ro. Do đó, Ủy ban Chứng khoán và Trao đổi yêu cầu các nhà đầu tư cho nhiều đối tác dầu khí phải có chứng nhận, có nghĩa là họ đáp ứng các yêu cầu về thu nhập và giá trị ròng nhất định. Nhưng đối với những người đủ điều kiện, tham gia vào một dự án dầu khí độc lập có thể mang lại lợi nhuận mạnh mẽ trên cơ sở ưu đãi thuế.