Buzz
Đầu Tư Dựa Trên Phí Là Gì?
Đầu tư dựa trên phí là một sản phẩm được đề xuất bởi một người lập kế hoạch tài chính có bao gồm một phần trăm của tài sản quản lý (AUM) thay vì hoa hồng từ khách hàng. Điều này có thể bao gồm cả mức giờ làm việc và các khoản phí cố định khác hoặc phí dựa trên hiệu suất. Những người lập kế hoạch này cũng có thể kiếm được hoa hồng môi giới nếu họ là nhà môi giới bán hàng.
Đầu tư dựa trên phí không nên bị nhầm lẫn với đầu tư chỉ dựa trên phí. Đây là loại đầu tư được đề xuất bởi một người lập kế hoạch tài chính chỉ được cấp bằng các khoản phí từ khách hàng.
Các loại đầu tư dựa trên phí có thể được cung cấp bởi các công ty đầu tư, ngân hàng hoặc các tổ chức tài chính khác.
Những Điều Quan Trọng Cần Lưu Ý
- Một người lập kế hoạch tài chính đề xuất đầu tư dựa trên phí có thể nhận được hoa hồng từ nhà cung cấp đầu tư cũng như các khoản phí từ nhà đầu tư.
- Một người lập kế hoạch tài chính không nhận hoa hồng từ nhà cung cấp đầu tư khi đề xuất đầu tư chỉ dựa trên phí.
- Khách hàng thường sẽ phải trả các khoản phí khác nhau có thể bao gồm mức giờ làm việc hoặc một tỷ lệ phần trăm phẳng hàng năm của tài khoản.
- Nhà đầu tư nên hỏi người lập kế hoạch tài chính sẽ được bồi thường như thế nào.
Cách Hoạt Động Của Đầu Tư Dựa Trên Phí
Đầu tư dựa trên phí cung cấp một loạt các lựa chọn cho nhà đầu tư. Chúng bao gồm hợp đồng bảo hiểm trọn đời, quỹ chung, cổ phiếu, trái phiếu và các chứng khoán khác. Một cố vấn mà khách hàng của họ mua từng loại tài sản này đôi khi sẽ nhận được hoa hồng từ công ty tài trợ để bán sản phẩm này.
Thuật ngữ 'dựa trên phí' cũng được sử dụng để mô tả một cố vấn lai nhận phí từ một số khách hàng và kiếm hoa hồng từ việc bán sản phẩm cho những người khác.
Một cố vấn 'dựa trên phí' thường tính phí cho khách hàng nhưng cũng có thể nhận hoa hồng từ các công ty tài trợ để đề xuất các sản phẩm đầu tư cụ thể. Một cố vấn 'chỉ tính phí' chỉ tính phí như tên gọi của nó.
Về Các Phí Đầu Tư
Một cố vấn đầu tư có thể tính phí cho mỗi dịch vụ và/hoặc một tỷ lệ phần trăm cố định hàng năm của tài sản quản lý. Phí hàng năm trung bình từ 1% đến 3% và bao gồm phần lớn hoặc tất cả các dịch vụ mà khách hàng nhận từ cố vấn.
Các hoa hồng trả cho một cố vấn thường được tính vào chi phí cho nhà đầu tư. Tỷ lệ chi phí của một quỹ chung bao gồm các hoa hồng được trả cho các cố vấn đề xuất nó đến khách hàng của họ.
Phí môi giới là phí hàng năm và thường được trả cho cố vấn trong suốt thời gian khách hàng sở hữu đầu tư. Đó là một nguồn thu nhập định kỳ cho cố vấn.
Xét đến Điều Kiện Đặc Biệt
Đầu tư dựa trên phí có thể tạo ra mâu thuẫn lợi ích. Các cố vấn có động cơ tài chính để bán sản phẩm mang lại hoa hồng tốt nhất thay vì lợi ích tối đa cho khách hàng.
Cả cố vấn dựa trên phí và chỉ thu phí đều bị ràng buộc bởi các quy định chuyên nghiệp. Các cố vấn tài chính có thể tuân thủ một trong hai tiêu chuẩn, đạo đức hay thích hợp.
- Các cố vấn tuân thủ tiêu chuẩn đạo đức phải đặt lợi ích của khách hàng lên trên lợi ích cá nhân khi khuyến nghị đầu tư.
- Các cố vấn tuân thủ tiêu chuẩn thích hợp phải khuyến nghị các đầu tư phù hợp với nhu cầu của khách hàng về tuổi tác, thu nhập, mục tiêu về hưu và các đặc điểm cá nhân khác của khách hàng.
Các cố vấn bắt buộc phải tiết lộ thông tin về thù lao của họ cho khách hàng theo quy định của Ủy ban Chứng khoán và Trao đổi Mỹ (SEC) trong cả hai trường hợp.
Các cố vấn tuân thủ tiêu chuẩn đạo đức thường mô tả họ là 'cố vấn tài chính đạo đức.' Họ cũng có thể là thành viên của Hiệp hội Cố vấn Tài chính Cá nhân Quốc gia (NAPFA), một hiệp hội của các cố vấn chỉ thu phí.
Câu hỏi nên hỏi cố vấn của bạn
Không phải tất cả các cố vấn tự nguyện cung cấp thông tin về các khoản phí hoặc hoa hồng mà họ nhận được. Một khách hàng tiềm năng có thể hỏi một số câu hỏi với cố vấn trước khi cam kết với một sản phẩm tài chính.
- Quá trình đào tạo chuyên môn và học vấn của bạn liên quan đến lĩnh vực tư vấn tài chính như thế nào?
- Phạm vi chuyên môn của bạn là gì?
- Bạn được trả phí từ khách hàng, hoa hồng, hoặc cả hai?
- Bạn tuân thủ tiêu chuẩn đạo đức không?
- Tại sao bạn đề xuất sản phẩm này cho tôi? Tại sao nó phù hợp với tôi?
Đầu tư dựa trên phí so với Đầu tư chỉ thu phí
Một cố vấn dựa trên phí có thể thu phí từ khách hàng và hoa hồng từ nhà tài trợ đầu tư cho một số sản phẩm hoặc chỉ thu phí từ khách hàng cho những sản phẩm khác. Một số khách hàng có thể phải trả ít hoặc không có phí cho các khuyến nghị mà mang lại hoa hồng cho cố vấn.
Một số nhà đầu tư có thể ưa thích một cố vấn đầu tư dựa trên phí vì lý do này. Tổng chi phí trả cho dịch vụ của cố vấn đầu tư có thể thấp hơn.
Các cố vấn chỉ thu phí không chấp nhận hoa hồng từ các công ty sản phẩm đầu tư. Họ chỉ thu phí. Họ được coi là không có mâu thuẫn lợi ích tiềm tàng. Họ tuân thủ tiêu chuẩn đạo đức thay vì tiêu chuẩn thích hợp.
Ví dụ về Đầu tư Dựa trên Phí
Giả sử Khách hàng A muốn thiết lập một tài khoản hưu trí và gặp Gia sư B, một cố vấn tài chính dựa trên phí. Gia sư B đề xuất Khách hàng A thiết lập một tài khoản đầu tư.
Gia sư B đánh giá tình hình tài chính hiện tại của Khách hàng A cũng như các mục tiêu của khách hàng cho tương lai. Sau khi lập kế hoạch, Gia sư B đề xuất Khách hàng A đầu tư vào một loạt các cổ phiếu, trái phiếu, quỹ hỗn hợp, quỹ giao dịch trao đổi (ETFs), và các phương tiện đầu tư khác. Khách hàng A trả cho Gia sư B một khoản phí 1% cho dịch vụ tư vấn của họ là một phần của bồi thường. Gia sư B cũng có thể nhận được hoa hồng từ một số khoản đầu tư mà họ bán.
Sự khác biệt giữa Đầu tư Dựa trên Phí và Chỉ Thu Phí
Một sản phẩm đầu tư dựa trên phí được đề xuất bởi một cố vấn tài chính có thể nhận hoa hồng từ nhà cung cấp trong quá trình bán sản phẩm. Hoa hồng có thể được tính vào các khoản phí hàng năm được thu bởi công ty tài trợ và được trả hàng năm cho cố vấn miễn là nhà đầu tư giữ sản phẩm.
Một đầu tư chỉ thu phí không đi kèm với hoa hồng được trả cho cố vấn. Cố vấn chỉ được bồi hoàn qua các khoản phí mà khách hàng trả.
Sự khác biệt giữa Đầu tư Dựa trên Phí và Dựa trên Hoa Hồng
Không có nhiều hoặc không có sự khác biệt nào giữa một sản phẩm đầu tư dựa trên phí và một sản phẩm dựa trên hoa hồng. Trong cả hai trường hợp, công ty tài trợ sản phẩm sẽ trả hoa hồng cho cố vấn đã thành công khuyến nghị sản phẩm đó cho khách hàng. Khách hàng có thể có hoặc không phải trả thêm các khoản phí cho dịch vụ của cố vấn.
Dịch vụ có phí dựa trên là gì?
Dịch vụ có phí dựa trên thường được cung cấp bởi các cố vấn tài chính tính phí hàng năm dựa trên một phần trăm của tài sản của khách hàng như một khoản phí cố định cho tất cả hoặc hầu hết các dịch vụ chuyên nghiệp. Phí trung bình là từ 1% đến 3% của tài sản. Điều này không giống như đầu tư dựa trên phí, đó là một sản phẩm có thể trả hoa hồng cho cố vấn khi bán cho khách hàng.
Tóm lại
Các cố vấn có phí dựa trên và chỉ nhận thu nhập như tên gọi của họ ngụ ý. Phí là cơ sở thu nhập cho các cố vấn có phí dựa trên nhưng họ cũng có thể nhận được hoa hồng từ các công ty tài trợ, đặc biệt là nếu họ là nhà môi giới. Các cố vấn chỉ nhận phí từ khách hàng của họ.
Ủy ban Chứng khoán và Ủy ban Giao dịch Chứng khoán (SEC) yêu cầu các cố vấn tiết lộ cấu trúc phí của họ nhưng điều này không có nghĩa là họ sẽ tự nguyện cung cấp thông tin này. Luôn hỏi trước khi cam kết.
Thông báo: Mytour không cung cấp lời khuyên đầu tư; các nhà đầu tư nên xem xét sự chấp nhận rủi ro và mục tiêu đầu tư của họ trước khi đưa ra quyết định đầu tư.
