Buzz
Nghe có vẻ như một phương pháp chẩn đoán y tế hơn là một phương pháp giao dịch tài chính, hệ thống giao dịch ba màn hình đã được phát triển bởi Tiến sĩ Alexander Elder vào năm 1985. Mặc dù đây là một sai lầm dễ hiểu, hệ thống ba màn hình không có gì liên quan đến số màn hình vật lý được sử dụng. Việc liên tưởng đến y học, hoặc 'sàng lọc', không phải là tình cờ: Tiến sĩ Elder đã làm việc nhiều năm làm nhà tâm thần học tại New York trước khi tham gia vào giao dịch tài chính. Kể từ đó, ông đã viết hàng chục bài báo và sách, bao gồm 'Giao dịch để sống' (1993) và đã phát biểu tại một số hội nghị lớn.
Lập luận cho các phương pháp giao dịch khác nhau
Nhiều nhà giao dịch áp dụng một màn hình hoặc chỉ báo duy nhất cho mỗi giao dịch. Về cơ bản, không có gì sai khi áp dụng và tuân thủ một chỉ báo duy nhất để ra quyết định giao dịch. Thực tế, sự kỷ luật trong việc duy trì tập trung vào một biện pháp duy nhất liên quan đến kỷ luật của nhà giao dịch và có thể là một trong những yếu tố quan trọng nhất trong việc đạt được thành công như một nhà giao dịch.
Nhưng nếu chỉ báo mà bạn lựa chọn có vấn đề cơ bản? Nếu điều kiện trên thị trường thay đổi đến mức màn hình duy nhất của bạn không còn phù hợp với tất cả các tình huống diễn ra ngoài phạm vi đo lường của nó? Điều quan trọng là, vì thị trường rất phức tạp, ngay cả các chỉ báo tiên tiến nhất cũng không thể hoạt động suốt thời gian và dưới mọi điều kiện thị trường.
Lựa chọn các chỉ số
Ví dụ, trong một thị trường đang trong xu hướng tăng, các chỉ số theo xu hướng sẽ tăng và đưa ra tín hiệu 'mua' trong khi các bộ dao động cho thấy thị trường đã quá mua và đưa ra tín hiệu 'bán'. Trong các xu hướng giảm, các chỉ số theo xu hướng đề xuất bán ngắn, nhưng các bộ dao động lại báo tín hiệu quá bán để mua. Trên một thị trường đi lên hoặc đi xuống mạnh mẽ, các chỉ số theo xu hướng là lựa chọn lý tưởng, nhưng chúng dễ bị thay đổi nhanh chóng và đột ngột khi thị trường giao dịch trong khoảng. Trong các phạm vi giao dịch, các bộ dao động là lựa chọn tốt nhất, nhưng khi thị trường bắt đầu theo xu hướng, các bộ dao động đưa ra tín hiệu sớm.
Để xác định sự cân bằng của quan điểm chỉ số, một số nhà giao dịch đã cố gắng trung bình hóa các tín hiệu mua và bán được đưa ra bởi các chỉ số khác nhau. Nhưng có một lỗi nội tại trong thực hành này. Nếu tính toán số chỉ số theo xu hướng lớn hơn số bộ dao động được sử dụng, thì kết quả sẽ tự nhiên nghiêng về kết quả theo xu hướng, và ngược lại.
Elder đã phát triển một hệ thống để đối phó với các vấn đề của việc trung bình hóa đơn giản trong khi tận dụng tốt nhất từ cả các kỹ thuật theo xu hướng và bộ dao động. Hệ thống của Elder được thiết kế để chống lại các điểm yếu của các chỉ số cá nhân đồng thời như nó phục vụ để phát hiện sự phức tạp bẩm sinh của thị trường. Giống như một bộ đánh dấu ba màn hình trong y học, hệ thống giao dịch ba màn hình áp dụng không chỉ một hoặc hai mà ba bài kiểm tra (màn hình) duy nhất cho mỗi quyết định giao dịch, hình thành một sự kết hợp của các chỉ số theo xu hướng và bộ dao động.
Vấn đề của khung thời gian tĩnh
Tuy nhiên, cũng có một vấn đề khác với các chỉ số theo xu hướng phổ biến mà cần phải giải quyết trước khi chúng có thể được sử dụng. Cùng một chỉ số theo xu hướng có thể đưa ra các tín hiệu mâu thuẫn khi áp dụng vào các khung thời gian khác nhau. Ví dụ, cùng một chỉ số có thể cho thấy xu hướng tăng trên biểu đồ hàng ngày và đưa ra tín hiệu bán và cho thấy xu hướng giảm trên biểu đồ hàng tuần. Vấn đề này càng nghiêm trọng hơn với biểu đồ giao dịch trong ngày. Trên những biểu đồ ngắn hạn này, các chỉ số theo xu hướng có thể dao động giữa tín hiệu mua và bán hàng giờ hoặc thậm chí còn nhiều lần hơn nữa.
Để khắc phục vấn đề này, việc chia các khung thời gian thành đơn vị của năm là hữu ích. Chia từ biểu đồ hàng tháng thành biểu đồ hàng tuần, có 4.5 tuần trong một tháng. Chuyển từ biểu đồ hàng tuần sang biểu đồ hàng ngày, có chính xác năm ngày giao dịch mỗi tuần. Tiến triển một bước nữa, từ biểu đồ hàng ngày sang biểu đồ hàng giờ, có từ năm đến sáu giờ trong một ngày giao dịch. Đối với người giao dịch ngày, biểu đồ hàng giờ có thể giảm xuống thành biểu đồ 10 phút (mẫu số sáu) và cuối cùng, từ biểu đồ 10 phút sang biểu đồ hai phút (mẫu số năm).
Điểm chủ yếu của khái niệm này về mặt năm là quyết định giao dịch nên được phân tích trong ngữ cảnh của ít nhất hai khung thời gian. Nếu bạn thích phân tích quyết định giao dịch của mình bằng các biểu đồ hàng tuần, bạn cũng nên sử dụng các biểu đồ hàng tháng. Nếu bạn giao dịch ngày bằng các biểu đồ 10 phút, bạn nên phân tích trước tiên các biểu đồ hàng giờ.
Quản lý thời gian
Sau khi nhà giao dịch đã quyết định khung thời gian để sử dụng trong hệ thống ba màn hình, họ sau đó đánh dấu đây là khung thời gian trung gian. Khung thời gian dài hạn là một bậc năm dài hơn; khung thời gian ngắn hạn là một bậc quy mô ngắn hơn. Các nhà giao dịch giữ giao dịch của họ trong vài ngày hoặc vài tuần sẽ sử dụng biểu đồ hàng ngày làm khung thời gian trung gian của họ. Khung thời gian dài hạn của họ sẽ là biểu đồ hàng tuần; biểu đồ hàng giờ sẽ là khung thời gian ngắn hạn của họ. Các nhà giao dịch ngày giữ vị thế trong thời gian ngắn hơn một giờ sẽ sử dụng biểu đồ 10 phút làm khung thời gian trung gian, biểu đồ hàng giờ làm khung thời gian dài hạn và biểu đồ hai phút làm khung thời gian ngắn hạn.
Hệ thống giao dịch ba màn hình yêu cầu biểu đồ cho xu hướng dài hạn được xem xét trước tiên. Điều này đảm bảo rằng giao dịch theo xu hướng dài hạn trong khi cho phép vào lệnh vào những thời điểm thị trường di chuyển ngắn ngủi ngược lại với xu hướng. Các cơ hội mua tốt nhất xảy ra khi thị trường tăng vài điểm rồi giảm ngắn lại; các cơ hội bán ngắn tốt nhất được chỉ ra khi thị trường giảm vài điểm rồi tăng ngắn lại. Khi xu hướng hàng tháng đi lên, các sụp đổ hàng tuần đại diện cho các cơ hội mua. Các đợt hồi phục hàng giờ cung cấp cơ hội bán ngắn khi xu hướng hàng ngày đi xuống.
