Kim loại cơ bản: Định nghĩa, Công dụng, Giao dịch & Đầu tư

Các Kim loại Cơ bản là gì?

Các kim loại cơ bản là những kim loại phổ biến có khả năng bị xỉn màu, oxy hóa hoặc bị ăn mòn nhanh chóng khi tiếp xúc với không khí hoặc độ ẩm. Chúng có thể được so sánh với kim loại quý và được sử dụng rộng rãi trong các ứng dụng thương mại và công nghiệp như xây dựng và sản xuất.

Các ví dụ về kim loại cơ bản bao gồm chì, đồng, niken, nhôm và kẽm.

Những điều quan trọng cần nhớ

Hiểu về Các Kim loại Cơ bản

Thuật ngữ các kim loại cơ bản có lẽ xuất phát từ việc những vật liệu này rẻ tiền và phổ biến hơn so với các kim loại quý như vàng, bạc và bạch kim. Các kim loại cơ bản thường phong phú hơn trong tự nhiên và đôi khi dễ khai thác hơn. Điều đó làm cho các kim loại cơ bản ít tốn kém hơn để sử dụng trong sản xuất so với các kim loại quý.

Tuy nhiên, các kim loại cơ bản là vô cùng quan trọng đối với nền kinh tế toàn cầu nhờ tính hữu dụng và sự phổ biến của chúng. Đồng, ví dụ, là một trong những kim loại cơ bản hàng đầu được gọi là 'kim loại có bằng Tiến sĩ về kinh tế' hoặc 'bác sĩ đồng'.

Các biến động trong giá đồng có thể cung cấp thông tin về tình hình kinh tế toàn cầu do sự sử dụng rộng rãi của nó trong xây dựng. Các nhà kinh tế đôi khi sử dụng giá đồng làm chỉ số dẫn đầu cho sự tăng trưởng kinh tế toàn cầu. Nếu nhu cầu về đồng đang tăng và giá cả đồng đang tăng, thì kinh tế toàn cầu có thể đang cải thiện. Ngược lại, một sự suy giảm trong giá đồng có thể cảnh báo rằng hoạt động kinh tế đang chậm lại trong các lĩnh vực quan trọng của nền kinh tế, như xây dựng nhà cửa.

Ưu và Nhược điểm của Kim loại Cơ bản

Ưu điểm chính của các kim loại cơ bản là chúng có giá thành tương đối rẻ. Các kim loại cơ bản phục vụ nhiều mục đích, chẳng hạn như xây dựng, cũng như hoặc tốt hơn kim loại quý.

Ngoài ra, một số kim loại cơ bản có các đặc tính đặc biệt mà không thể được sao chép bởi các kim loại khác. Ví dụ, niken là một trong những thành phần chính của thép không gỉ, kẽm được sử dụng trong mạ kẽm thép để chống sét và Đế quốc La Mã đã sử dụng chì cho nhiều mục đích, bao gồm ống dẫn nước, lớp lót bồn tắm, mỹ phẩm và sơn.

Các kim loại cơ bản cũng gặp nhiều điểm hạn chế đáng kể, tất cả đều khiến chúng ít phù hợp hơn kim loại quý để làm tiền tệ. Nhược điểm đầu tiên là chúng thường không có giá trị đủ lớn để làm một kho lưu trữ giá trị nhỏ gọn. Ví dụ, chì đã bán với giá dưới một đô la Mỹ mỗi pound trong bốn trong tám năm từ 2013 đến 2020. Việc mang 50 pounds hoặc hơn chì đến cửa hàng để mua thực phẩm luôn luôn là không thực tế, trong khi đồng xu vàng và bạc lại hoạt động tốt. Vào cuối những năm 1960, nhiều đồng xu của Mỹ vẫn chứa bạc.

Nhược điểm khác của các kim loại cơ bản là tính chất hóa học và biến động giá cả của chúng. Vì chúng dễ bị oxy hóa và xỉn màu hơn, các kim loại cơ bản làm cho tiền tệ ít bền hơn nhiều. Thường thấy những đồng xu màu rỉ ở Mỹ chỉ mới vài chục năm tuổi. Chúng bị rỉ sét nhanh chóng vì chủ yếu được làm từ kim loại cơ bản kẽm. Ngược lại, các đồng xu vàng từ hàng ngàn năm trước thường vẫn còn khá tốt.

Các mặt hàng kim loại cơ bản thường có tính biến động cao hơn do việc sử dụng rộng rãi trong mục đích công nghiệp. Khi nhu cầu công nghiệp giảm sút, giá các kim loại cơ bản có thể giảm mạnh.

Hợp đồng tương lai kim loại cơ bản

Nhiều sàn giao dịch trên toàn thế giới cung cấp hợp đồng để giao dịch kim loại cơ bản, nhưng trung tâm giao dịch quốc tế vẫn tại Sở giao dịch kim loại London (LME). Tại Hoa Kỳ, Sở Giao dịch hàng hóa Chicago (CME) cũng cung cấp hợp đồng tương lai kim loại cơ bản.

Các hợp đồng tương lai thực phẩm của CME được thiết kế để đáp ứng nhu cầu của thị trường quốc tế đang phát triển. Chúng cung cấp một phương tiện cạnh tranh về chi phí để quản lý rủi ro giá cho toàn bộ chuỗi giá trị.

Cả nhà sản xuất và người tiêu dùng đều sử dụng thị trường tương lai để giảm thiểu rủi ro giá cả kim loại cơ bản. Ví dụ, các nhà khai thác đồng có thể bán hợp đồng tương lai đồng trước khi khai thác để giảm thiểu nguy cơ giá giảm trước khi sản phẩm sẵn sàng xuất khẩu. Ngược lại, các nhà sản xuất điện tử có thể mua hợp đồng tương lai đồng để giảm thiểu nguy cơ giá tăng vì đồng và dây đồng là thành phần chính của máy tính và thiết bị điện tử.

Bằng cách giảm thiểu rủi ro, cả nhà sản xuất (người bán) và người tiêu dùng (người mua) đồng đều được bảo vệ khỏi biến động giá kim loại trong khi hợp đồng tương lai vẫn còn hiệu lực.

Cách đầu tư vào kim loại cơ bản

Đối với những ai muốn giao dịch kim loại cơ bản hoặc thêm vào danh mục đầu tư đa dạng, cách tiếp cận trực tiếp nhất là sử dụng thị trường tương lai. CME liệt kê nhiều hợp đồng kim loại cơ bản bao gồm đồng, nhôm, chì và kẽm.

Nếu bạn không có quyền truy cập vào thị trường phái sinh, bạn có thể tìm đến quỹ giao dịch trao đổi hàng hóa (ETF) nắm giữ kim loại cơ bản. Ví dụ, ETF Base Metals của Invesco DB theo dõi một chỉ số của các kim loại cơ bản và được thiết kế cho nhà đầu tư muốn đầu tư vào tương lai hàng hóa một cách hiệu quả về chi phí và tiện lợi. Chỉ số là một chỉ số dựa trên quy tắc gồm các hợp đồng tương lai trên một số kim loại cơ bản phổ biến và dễ mua bán nhất - nhôm, kẽm và đồng (loại A).

Tương tự, ETN iPath Bloomberg Industrial Metals Subindex Total Return theo dõi giá của bốn hợp đồng tương lai trên các kim loại công nghiệp: đồng, nhôm, nickel và kẽm. Các lựa chọn khác bao gồm SPDR S&P Metals & Mining ETF, bao gồm các công ty hoạt động trong ngành công nghiệp kim loại và khai thác mỏ, và iShares U.S. Basic Materials ETF, bao gồm các công ty sản xuất nguyên vật liệu cơ bản.

Một cách gián tiếp để tiếp cận kim loại cơ bản là sở hữu cổ phiếu của các công ty khai thác mỏ sản xuất chúng. Ví dụ, Alcoa là một nhà sản xuất nhôm lớn tại Hoa Kỳ.

Câu hỏi thường gặp

Sắt quặng có phải là kim loại cơ bản không?

Trong khi sắt bị ăn mòn và gỉ sét khi tiếp xúc với nước và không khí, kim loại cơ bản loại trừ sắt bằng cách chỉ đề cập đến các kim loại công nghiệp phi sắt.

Các kim loại cơ bản đắt nhất là gì?

Thường thì thiếc là kim loại cơ bản đắt nhất, tính trên từng tấn, tiếp theo là nickel, đồng, và sau đó là kẽm.

Bạn có thể nhận giao nhận kim loại cơ bản không?

Nếu bạn sở hữu một hợp đồng tương lai CME về kim loại cơ bản sắp hết hạn và không đóng nó lại hoặc chuyển sang một hợp đồng có thời hạn dài hơn, bạn sẽ phải nhận giao nhận vật lý của kim loại.

Làm thế nào để đối phó với thép?

Thép là hợp kim chủ yếu bao gồm sắt với một lượng nhỏ carbon (~2%) và khoảng 1% các nguyên tố dư lượng khác. Bởi vì thép chứa sắt, nó không phải là kim loại cơ bản. Tuy nhiên, hợp đồng tương lai quặng sắt được giao dịch trên CME và các sàn giao dịch hàng hóa khác có thể được sử dụng để đối phó với vị thế trong ngành thép.