Buzz
Lý thuyết hỗn loạn là một lý thuyết toán học phức tạp mô tả tác động của các yếu tố có vẻ như vô hại. Lý thuyết hỗn loạn được coi là lý giải các sự kiện hỗn loạn hoặc ngẫu nhiên, và thường được áp dụng trong các lĩnh vực như thị trường tài chính và dự báo thời tiết. Các hệ thống hỗn loạn có thể dự đoán được trong một thời gian nhất định trước khi dường như trở nên ngẫu nhiên.
Xuất phát của lý thuyết hỗn loạn
Thí nghiệm đầu tiên về lý thuyết hỗn loạn được thực hiện bởi một nhà khí tượng học,
Tuy nhiên, vào ngày đó, Lorenz làm tròn các giá trị biến số của mình chỉ đến ba chữ số thập phân thay vì sáu. Sự thay đổi nhỏ này đã biến đổi một cách đáng kể toàn bộ mẫu thời tiết được mô phỏng trong hai tháng. Do đó, Lorenz đã chứng minh rằng những yếu tố có vẻ như vô hại có thể có tác động lớn đến kết quả tổng thể.
Lý thuyết hỗn loạn khám phá những tác động của những sự kiện nhỏ có thể ảnh hưởng mạnh mẽ đến kết quả của những sự kiện dường như không liên quan.
Lý thuyết Hỗn loạn và Thị trường
Có hai quan điểm sai lầm phổ biến về thị trường chứng khoán. Một là dựa trên lý thuyết kinh tế cổ điển và cho rằng thị trường hoàn toàn hiệu quả và không thể dự đoán 100%. Lý thuyết còn lại là thị trường có thể dự đoán ở một mức độ nào đó. Nếu không thì làm sao các nhà giao dịch lớn và các nhà đầu tư liên tục có lời?
Thực tế là thị trường là hệ thống phức tạp và hỗn loạn và hành vi của nó có cả yếu tố hệ thống và ngẫu nhiên. Dự báo thị trường chứng khoán chỉ có thể chính xác đến một mức nhất định.
Như Lorenz đã chứng minh, các hệ thống hỗn loạn phức tạp dễ bị ảnh hưởng bởi những thay đổi nhỏ, và những thay đổi này có thể làm đảo lộn hệ thống, đẩy nó xa khỏi trạng thái cân bằng. Động lực hệ thống thị trường có thể được mô tả là hai vòng phản hồi cơ bản và mối liên hệ ảnh hưởng đến các khía cạnh khác nhau của thị trường chứng khoán. Vòng phản hồi tích cực là tự tăng cường. Ví dụ, hiệu ứng tích cực trong một biến số làm tăng biến số khác, và ngược lại, điều này dẫn đến sự tăng trưởng mũ lớn trong hệ thống, dẫn đến việc thoái vị của hệ thống (một bong bóng). Ngược lại, vòng phản hồi tiêu cực có cùng hiệu quả, hệ thống phản ứng với một thay đổi theo hướng ngược lại.
Các giai đoạn không chắc chắn cao có thể không chỉ được gây ra bởi động lực hệ thống. Các yếu tố môi trường như thiên tai, động đất, hoặc lũ lụt cũng có thể làm cho thị trường biến động mạnh mẽ như là các giảm đột ngột trong một cổ phiếu đơn lẻ.
Trong tài chính, lý thuyết hỗn loạn cho rằng giá là điều cuối cùng thay đổi đối với một chứng khoán. Sử dụng lý thuyết hỗn loạn, sự thay đổi giá được xác định thông qua các dự đoán toán học của các yếu tố sau: động lực cá nhân của người giao dịch (như nghi ngờ, mong muốn, hoặc hy vọng, tất cả đều phi tuyến tính và phức tạp), các thay đổi về khối lượng, tốc độ gia tốc của các thay đổi, và đà sau các thay đổi.
Mặc dù một số nhà lý thuyết cho rằng lý thuyết hỗn loạn có thể giúp các nhà đầu tư nâng cao hiệu suất của họ, việc áp dụng lý thuyết hỗn loạn vào tài chính vẫn gây tranh cãi.
