Buzz
Môi giới truy cập trực tiếp là gì?
Một môi giới truy cập trực tiếp là một nhà môi giới chứng khoán tập trung vào tốc độ và thực hiện lệnh. Môi giới truy cập trực tiếp cung cấp cho nhà đầu tư quyền truy cập trực tiếp vào các sàn giao dịch chứng khoán. Đơn giản là, họ cung cấp cho các nhà giao dịch quyền truy cập thị trường trực tiếp. Điều này được thực hiện thông qua phần mềm máy tính phức tạp, cho phép khách hàng giao dịch trực tiếp với sàn giao dịch hoặc với các cá nhân khác qua các mạng liên lạc điện tử (ECNs). Môi giới truy cập trực tiếp khác biệt so với các môi giới trực tuyến và dịch vụ đầy đủ.
Những điểm chính cần lưu ý
- Môi giới truy cập trực tiếp cung cấp cho nhà giao dịch thời gian giao dịch nhanh, bảng báo giá trực tuyến, biểu đồ tương tác, báo giá Nasdaq cấp II và các tính năng thời gian thực khác.
- Họ phổ biến và thường được sử dụng bởi các nhà giao dịch rất tích cực và giao dịch trong ngày.
- Các giao dịch thông qua một môi giới truy cập trực tiếp được thực hiện trực tiếp với sàn giao dịch hoặc với các cá nhân khác qua mạng lưới liên lạc điện tử.
- Môi giới truy cập trực tiếp khác biệt so với các môi giới trực tuyến và dịch vụ đầy đủ.
Hiểu về Môi giới Truy cập Trực tiếp
Như đã đề cập ở trên, môi giới truy cập trực tiếp kết nối các nhà giao dịch với thị trường. Theo Charles Schwab, truy cập trực tiếp là 'một tính năng cho phép giao dịch được đặt trực tiếp thông qua một mạng liên lạc điện tử, nhà cung cấp thanh khoản hoặc sàn giao dịch.' Điều này được thực hiện một cách hiệu quả, cho phép các nhà đầu tư thực hiện giao dịch nhanh chóng trong thời gian thực. Điều này làm cho chúng rất phổ biến với nhiều nhà giao dịch tích cực.
Các môi giới này cũng rất phổ biến với các nhà giao dịch ngày vì họ cung cấp các dịch vụ khác như bảng báo giá trực tuyến, biểu đồ tương tác và báo giá Nasdaq cấp II trong số các dịch vụ khác. Những môi giới này cắt giảm chi phí và tăng cường hiệu quả bằng cách loại bỏ vai trò của bên thứ ba, cho phép họ thu phí hoa hồng thấp hơn so với các môi giới truyền thống.
Để tận dụng nghiên cứu chuyên sâu và các ý tưởng sáng tạo, họ có thể tìm kiếm và trả giá cao cho việc thực hiện giao dịch nhanh chóng. Ngược lại, các nhà đầu tư dài hạn mua và giữ không cần thực hiện giao dịch ngay lập tức, vì vậy việc trả giá cao không có nhiều ý nghĩa. Tuy nhiên, nghiên cứu và lời khuyên có thể tốn kém để tổ chức lại có thể là dịch vụ có giá trị gia tăng.
Một số điều quan trọng mà các nhà giao dịch thường xem xét khi lựa chọn môi giới truy cập trực tiếp phù hợp là:
- Nền tảng: Cân nhắc khả năng truy cập thanh khoản và thị trường khi lựa chọn môi giới phù hợp với nhu cầu của bạn.
- Phí: Các công ty truy cập trực tiếp hầu hết luôn thu phí hoa hồng, nhưng không phải tất cả đều thu cùng mức phí. Hãy chú ý đến khối lượng giao dịch của bạn và cách cấu trúc phí của các môi giới truy cập trực tiếp có thể ảnh hưởng đến lợi nhuận của bạn.
Khi thị trường trở nên hiệu quả hơn với các cải tiến công nghệ, nhu cầu thực hiện giao dịch nhanh chóng cũng tăng lên. Điều này bởi vì ngày càng nhiều nhà đầu tư cá nhân truy cập thị trường bằng điện thoại thông minh thay vì sử dụng máy tính để bàn hoặc giao dịch theo hướng dẫn bằng giọng nói với con người.
Môi giới Truy cập Trực tiếp so với Các loại Môi giới Khác
Như đã nêu ở trên, các môi giới truy cập trực tiếp khác biệt so với các loại môi giới khác, bao gồm môi giới trực tuyến và môi giới toàn quyền. Chúng tôi đã đưa ra một số điểm khác biệt chính giữa chúng dưới đây.
Môi giới Trực tuyến
Khác với các môi giới truy cập trực tiếp, các môi giới trực tuyến cung cấp cho nhà giao dịch một cấp độ truy cập thị trường khác nhau. Trong khi các môi giới truy cập trực tiếp cung cấp cho nhà giao dịch một đường dẫn trực tiếp và nhanh chóng đến thị trường, các môi giới trực tuyến là trung gian giữa nhà giao dịch và các sàn giao dịch.
Các nền tảng môi giới trực tuyến cho phép nhà đầu tư mua bán chứng khoán qua internet mà không cần dịch vụ của một môi giới đầu tư chuyên dụng, vì vậy thiếu đi sự tương tác con người. Khác với các môi giới truy cập trực tiếp, các giao dịch thông qua các môi giới trực tuyến diễn ra chậm hơn. Tuy nhiên, chúng dễ dàng trong việc điều hướng và sử dụng và cung cấp cho nhà giao dịch một loạt các lựa chọn và công cụ để hỗ trợ trong các lệnh giao dịch của họ.
Các môi giới này thường định hướng các lệnh giao dịch của khách hàng đến một bàn giao dịch tập trung sau đó định tuyến đến các nhà cung cấp thanh khoản đã được sắp xếp trước thông qua các thỏa thuận luồng lệnh đã thỏa thuận trước. Các nền tảng này thường đẩy mạnh chức năng nghiên cứu và phân tích cơ bản hơn là dịch vụ thực hiện lệnh một cách thuần túy. Các môi giới này phục vụ cho các nhà đầu tư tự điều hướng và nhà giao dịch swing bán lẻ.
Xu hướng mới nhất của các môi giới trực tuyến là giao dịch không phí trên cổ phiếu, quỹ giao dịch trao đổi (ETF) và các lựa chọn. Hầu hết các nền tảng miễn phí bán luồng lệnh cho các nhà làm thị trường và quỹ đầu cơ giao dịch tần suất cao (HFT). Các thỏa thuận này được gọi là thanh toán cho luồng lệnh (PFOF).
Môi giới Toàn quyền
Các môi giới toàn quyền thường là các nhà môi giới - đại lý được cấp phép hoàn chỉnh. Họ cung cấp cho nhà đầu tư một loạt dịch vụ, bao gồm kế hoạch đầu tư và nghỉ hưu, xây dựng danh mục đầu tư, tư vấn thuế và nghiên cứu. Họ cũng cung cấp các dịch vụ phức tạp hơn, chẳng hạn như lập kế hoạch tài sản.
Nhiều trong số các công ty môi giới này có các văn phòng vật lý mà nhà đầu tư và giao dịch viên có thể đến để ngồi xuống và nói chuyện với một chuyên gia tài chính. Họ cũng đi kèm với các sản phẩm độc quyền, bao gồm quỹ giao dịch trao đổi (ETF), quỹ hỗn hợp, bảo hiểm và sản phẩm tín dụng mà nhà đầu tư có thể muốn xem xét thêm vào danh mục đầu tư của họ.
Dù đã nói tất cả điều này, việc sử dụng một môi giới toàn quyền giúp các cá nhân muốn có người đảm trách cho họ, đặc biệt là nếu họ không có thời gian để theo dõi nhu cầu đầu tư và giao dịch của mình. Nhưng điều này đi kèm với một chi phí. Cấu trúc phí và hoa hồng mà các môi giới này thu có thể cao hơn nhiều so với các môi giới trực tuyến và truy cập trực tiếp.
Các tiến bộ trong thị trường vốn toàn cầu, cũng như các công nghệ thông tin, tiếp tục làm giảm chi phí cho các thành viên thị trường tài chính - ở nhiều cách, đường ranh giới truyền thống giữa các công ty môi giới toàn quyền và các công ty môi giới giảm giá trực tuyến ngày càng mờ đi.
Ví dụ về Môi giới Truy cập Trực tiếp
Hãy giả sử một khách hàng muốn mua 100 cổ phiếu của công ty ABC. Vì môi giới của họ, Market Brokerage of America, cung cấp cả truy cập trực tiếp vào các sàn giao dịch qua ứng dụng và khả năng đặt lệnh giao dịch qua điện thoại với một con người, khách hàng có nhiều lựa chọn. Một lựa chọn là nhanh chóng nếu nhà giao dịch bán lẻ chỉ cần thực hiện giao dịch mà không cần sự hướng dẫn từ con người, và lựa chọn khác hợp lý nhất nếu khách hàng cần sự hướng dẫn từ người giúp đỡ.
Lựa chọn thực hiện giao dịch qua ứng dụng là hợp lý nhất đối với khách hàng vì họ đã nghiên cứu về công ty ABC và quen thuộc với nền tảng giao dịch. Sử dụng truy cập trực tiếp thông qua điện thoại tiết kiệm thời gian và chi phí hoa hồng cho nhà đầu tư.
Những Môi giới Truy cập Trực tiếp làm gì?
Những môi giới truy cập trực tiếp cung cấp cho nhà giao dịch một lối đi trực tiếp đến thị trường. Chúng thường được sử dụng bởi các nhà giao dịch ngày vì những môi giới này cung cấp cho họ truy cập vào thị trường và thanh khoản một cách nhanh chóng và hiệu quả. Những môi giới này cũng cung cấp cho khách hàng của họ các dịch vụ khác, bao gồm bảng giá trực tiếp và biểu đồ tương tác cùng với những thứ khác. Các giao dịch có thể được thực hiện trực tiếp qua sàn giao dịch hoặc với các nhà giao dịch khác qua ECN.
Môi giới Giảm Giá là gì?
Một môi giới giảm giá cung cấp các lệnh mua bán cho các nhà đầu tư với hoa hồng thấp. Khác với các môi giới dịch vụ đầy đủ hoặc truy cập trực tiếp, môi giới giảm giá giới hạn trong các dịch vụ mà họ cung cấp. Ví dụ, họ thường không cung cấp cho khách hàng của họ lời khuyên đầu tư, phân tích, tư vấn hoặc dịch vụ lập kế hoạch.
Môi Giới Truy Cập Trực Tiếp Có Thu Phí Gì?
Những môi giới truy cập trực tiếp cung cấp cho khách hàng của họ một lối đi nhanh chóng và dễ dàng đến các thị trường và thường được sử dụng bởi các nhà giao dịch ngày muốn thực hiện giao dịch trong thời gian thực. Phí và hoa hồng khác nhau tùy thuộc vào công ty môi giới. Ví dụ, hoa hồng của Charles Schwab dao động từ 5 đến 25 đô la dựa trên loại giao dịch. Fidelity tính từ 12,95 đến 32,95 đô la cho mỗi giao dịch cho giao dịch FAST hoặc hỗ trợ từ đại diện.
Kết Luận Cuối Cùng
Nếu bạn là một nhà giao dịch rất tích cực hoặc ngày, bạn có thể muốn xem xét sử dụng dịch vụ của một môi giới truy cập trực tiếp. Những môi giới này có thể cung cấp cho bạn giao dịch thời gian thực qua hệ thống điện tử hoặc cung cấp truy cập trực tiếp vào các sàn giao dịch. Bạn không chỉ có được tốc độ và hiệu quả, mà bạn cũng sẽ có cơ hội tận dụng bảng báo giá và biểu đồ của môi giới. Tuy nhiên, hãy chắc chắn xem xét cấu trúc phí trước khi cam kết với một môi giới để đảm bảo rằng bạn nhận được giá trị tối đa cho chi phí của mình.
