Những nhà giao dịch memecoin nên sử dụng phân tích cơ bản: HashKey Capital

Các memecoin được báo cáo đạt lợi nhuận trung bình 1.300% trong quý đầu tiên. Điều này khiến chúng trở thành loại tài sản có lợi nhuận cao nhất trong thời gian đó. Số lượng token được phát hành trên Solana, blockchain được coi là hấp dẫn nhất để giao dịch memecoin, đã đạt mức cao kỷ lục là 14.648 token.

Trong tình hình này, các nhà đầu tư mới có thể muốn đầu tư vào các memecoin khác nhau và hy vọng vào tiềm năng tăng trưởng. Jupiter Zhang từ HashKey Capital lưu ý rằng 'Mỗi câu chuyện thành công đều đi kèm với hàng tá thất bại.'

“Nguyên tắc cơ bản của thị trường luôn là quan trọng nhất. […] FOMO không phải là một chiến lược dài hạn. Phân tích cơ bản cung cấp một cách tiếp cận có cấu trúc và phân tích cho hoạt động đầu tư, đặc biệt quan trọng trong thị trường tiền điện tử biến động. Mặc dù lợi nhuận từ memecoin có vẻ hấp dẫn nhưng thường dựa vào sự cường điệu và đầu cơ thay vì giá trị kinh tế cơ bản”, Zhang chia sẻ.

Gần đây, HashKey Capital đã phát hành một cuốn sách có tựa đề “Khung định giá tài sản kỹ thuật số”, với 217 trang, hướng dẫn về phân tích cơ bản về tiền điện tử. Zhang là tác giả chính và ông nói rằng bằng cách hiểu phân tích cơ bản, nhà đầu tư có thể xác định tài sản tiềm năng thực sự và thời gian tồn tại lâu, giảm rủi ro và thúc đẩy chiến lược đầu tư bền vững hơn.

“Điều này rất quan trọng bởi vì, như câu chuyện của memecoin đã chứng minh, không phải tất cả những gì lấp lánh trong thế giới tiền điện tử đều là vàng”.

Tại sao cần quan tâm đến nguyên tắc cơ bản?

Memecoin phát triển dựa trên các meme nổi tiếng. Vì điều này, chúng thường tồn tại trong thời gian ngắn. Nhà đầu tư thường không học cách nghiên cứu kỹ lưỡng vì việc đa dạng hóa đầu tư có thể mang lại nhiều lợi nhuận hơn.

“Ngay cả trong lĩnh vực có vẻ kỳ lạ của memecoin, phân tích cơ bản vẫn có thể cung cấp cái nhìn sâu sắc. Ví dụ: đánh giá mức độ tham gia của cộng đồng, hoạt động phát triển và các trường hợp sử dụng token có thể cho cái nhìn tổng quan về tính bền vững và tiềm năng tăng trưởng của nó”, Zhang giải thích.

Hơn nữa, phân tích nguyên tắc cơ bản có thể hữu ích trong việc xác định những memecoin nào có câu chuyện đủ mạnh để duy trì sự quan tâm lâu dài so với những coin có khả năng lụi tàn khi sự cường điệu ban đầu mờ dần.

“Phân tích nguyên tắc cơ bản không nhất thiết phải đối lập với đầu tư theo hướng tập trung chủ yếu vào các câu chuyện và xu hướng thu hút sự quan tâm của thị trường, tâm lý nhà đầu tư. Chúng có thể được sử dụng song song để đưa ra đánh giá toàn diện hơn về tiềm năng của tài sản kỹ thuật số”.

Zhang cho biết thêm rằng trong khi phân tích cơ bản nhằm mục đích tăng trưởng dài hạn trước các làn sóng đầu cơ và cảm xúc thường thấy của thị trường, thì các khoản đầu tư theo hướng câu chuyện rất hữu ích để thúc đẩy làn sóng nhiệt tình của thị trường và tâm lý nhà đầu tư, có khả năng thu được phần thưởng nhanh chóng.

Tuy nhiên, đầu tư theo kiểu này thường dẫn đến nỗi sợ bỏ lỡ (FOMO) và hậu quả là những khoản đầu tư tồi tệ. Nói cách khác, đầu tư theo hướng câu chuyện đòi hỏi nỗ lực để xác định thời điểm thị trường và di chuyển nhanh chóng trước khi câu chuyện thay đổi, trong khi phân tích cơ bản đi sâu vào giá trị nội tại của khoản đầu tư, tìm cách xác định các tài sản có nguyên tắc cơ bản mạnh mẽ cho thấy giá trị nội tại cao hơn giá thị trường.

“Đây là một con đường có phương pháp hơn để đạt được những lợi ích bền vững tiềm năng vì nó đòi hỏi phải đánh giá dữ liệu một cách nghiêm ngặt. Một số điều chúng tôi xem xét khi đánh giá các nguyên tắc cơ bản của tài sản kỹ thuật số gồm: đánh giá kỹ về tiện ích của token, cơ cấu quản trị, cơ chế nguồn cấp, ngăn xếp kỹ thuật và những đổi mới tiềm năng ở đó”.

Nhiều nhà đầu tư hơn đang quan tâm đến memecoin

Thị trường memecoin luôn là nơi mà các nhà đầu cơ có thể đặt cược mà không tạo ra lợi nhuận cho các nhà đầu tư mạo hiểm. Điều này là do khi token từ một giao thức được cung cấp cho công chúng, các nhà đầu tư mạo hiểm đã sở hữu nó với mức giá thấp hơn đáng kể. Vì vậy, nếu token này trở nên phổ biến và giá tăng vọt thì các nhà đầu tư mạo hiểm sẽ là người chiến thắng thực sự.

Trong khi đó, vì memecoin được cộng đồng phát hành nên đây là một lĩnh vực mà các nhà đầu tư mạo hiểm không thể kiếm lời hoặc không thể cho đến gần đây. Shiba Inu đã kết thúc vòng tài trợ trị giá 12 triệu đô la với sự tham gia của Mechanism Capital, Big Brain Holdings, Cypher Capital và Shima Capital, cùng với những người khác. Điều này có thể xoay chuyển tình thế trong thị trường memecoin.

“Trên mọi lĩnh vực, ngành và cơ hội, các nhà đầu tư sẽ tìm kiếm lợi nhuận ở mọi ngóc ngách của thị trường. Vì vậy, việc đầu tư quy mô lớn vào memecoin không thực sự đáng ngạc nhiên”, Zhang nói về phong trào gần đây của các nhà đầu tư mạo hiểm đối với những token này. “Thành công gây quỹ của Shiba Inu cho thấy ngay cả memecoin cũng có thể thu hút sự chú ý của nhà đầu tư khi chúng phù hợp với một câu chuyện hấp dẫn và cho thấy tiềm năng phát triển hệ sinh thái rộng lớn hơn dựa trên sự tham gia của cộng đồng”.

Do đó, đó là lúc phân tích cơ bản thể hiện sự quan trọng. Zhang tin rằng khi ngày càng nhiều người được trang bị các công cụ phân tích cơ bản, số lượng đầu tư nghiêm túc vào memecoin đã qua lựa chọn cho thấy sự tăng trưởng bền vững theo thời gian.

“Những điều này có thể là những thứ thể hiện giá trị thực sự, tầm quan trọng xã hội liên tục hoặc có ý nghĩa chiến lược trong thị trường tiền điện tử, ngoài sự cường điệu ban đầu”.

*FOMO là viết tắt của “Fear of Missing Out” (nỗi sợ bị bỏ lỡ), là tâm lý lo lắng hoặc áp lực mà một người có thể cảm thấy khi họ nghĩ rằng họ đang bỏ lỡ cơ hội. Trong thị trường tiền điện tử, FOMO thường xuất hiện khi một đồng coin nào đó đang tăng giá mạnh mẽ, và nhà đầu tư hoặc trader không có hàng sẽ lo sợ họ sẽ bỏ lỡ cơ hội kiếm lời lớn.

FOMO có thể dẫn đến hành vi mua vào tiền điện tử ở mức giá cao hơn so với giá trị thực sự, do sợ bị lỡ tàu. Điều này có thể tạo ra một chuỗi các mua vào và bán ra tự cưỡng bức, dẫn đến biến động giá cả không ổn định.

Điều này cũng giải thích tại sao một đồng coin càng tăng giá thì lại càng tăng ham muốn mua vào của nhà đầu tư.

Trong một số trường hợp, FOMO có thể làm tăng giá của một loại tiền điện tử, nhưng nó cũng có thể dẫn đến những biến động không ổn định và dễ gây ra các cú sụp đổ đột ngột khi các nhà đầu tư lớn bắt đầu rút vốn.

Theo Crypto Briefing