Buzz
Rủi ro phụ thuộc vào loại hợp đồng bảo hiểm sống bạn đang có
Hợp đồng bảo hiểm sống có nhiều dạng, hai dạng phổ biến nhất là hợp đồng bảo hiểm cố định và hợp đồng bảo hiểm biến động. Trong thời kỳ suy thoái, hợp đồng bảo hiểm biến động gây nhiều rủi ro hơn hợp đồng bảo hiểm cố định vì hiệu suất của chúng phụ thuộc vào chỉ số thị trường, mà suy thoái thường làm giảm.
Hợp đồng bảo hiểm biến động là chứng khoán được đăng ký với Ủy ban Chứng khoán và Trao đổi Chứng khoán (SEC), và việc bán sản phẩm bảo hiểm biến động được điều chỉnh bởi SEC và FINRA. Ngược lại, hợp đồng bảo hiểm cố định cung cấp tỷ suất lợi nhuận được bảo đảm.
Mặc dù hợp đồng bảo hiểm cố định mang lại sự yên tâm trong thời kỳ suy thoái, chúng thường có hiệu suất kém hơn, ít nhất là so với các loại hợp đồng biến động, khi nền kinh tế đang phát triển tốt. Trong những thời điểm tốt, hợp đồng bảo hiểm biến động thưởng cho các nhà đầu tư sẵn lòng chịu rủi ro cao bằng cách cung cấp trung bình lợi nhuận cứng hơn.
Những điểm cần lưu ý
- Một hợp đồng bảo hiểm biến động, được điều chỉnh bởi Ủy ban Chứng khoán và Trao đổi Chứng khoán (SEC), là một sản phẩm hưu trí trong đó các quỹ được trực tiếp liên kết với thị trường.
- Một hợp đồng bảo hiểm cố định là một sản phẩm hưu trí mang lại lãi suất cố định.
- Giá trị của hợp đồng bảo hiểm biến động dao động và gây ra rủi ro lớn nhất đối với nhà đầu tư trong thời kỳ suy thoái.
Cách Hoạt động của Hợp đồng Bảo hiểm Sống
Hợp đồng bảo hiểm sống là sản phẩm đầu tư đặc biệt thường được sử dụng cho kế hoạch hưu trí. Không giống như hầu hết các phương tiện đầu tư, hợp đồng bảo hiểm sống không phải từ các tổ chức môi giới truyền thống. Chúng được quản lý bởi các công ty bảo hiểm nhân thọ, và người có thể bán cho bạn hợp đồng bảo hiểm sống không phải là một môi giới chứng khoán mà là một đại lý bảo hiểm.
Khi người được bảo hiểm đạt đến tuổi 59½, một số hợp đồng bảo hiểm sẽ bắt đầu chi trả giá trị tiền mặt của họ thông qua một loạt các khoản thanh toán cố định. Tùy thuộc vào cách thiết lập hợp đồng bảo hiểm, các khoản thanh toán có thể xảy ra hàng tháng trong năm năm, 10 năm hoặc phần còn lại của cuộc đời người được bảo hiểm.
Hợp đồng bảo hiểm sống được ưa chuộng vì chúng cung cấp một loại thu nhập như một mức lương trong thời gian nghỉ hưu. Khi bạn bắt đầu nhận phân phối, bạn sẽ nhận được một số tiền đều đặn, luôn luôn cùng một số tiền.
Hợp đồng bảo hiểm sống được ưa chuộng vì chúng cung cấp một nguồn thu nhập ổn định trong thời gian nghỉ hưu, thường đến khi qua đời.
Hợp đồng Bảo hiểm Cố định so với Biến động
Đặc điểm nổi bật của hợp đồng bảo hiểm cố định là trong giai đoạn tích lũy lãi suất, tỷ lệ lãi suất bạn kiếm được được bảo đảm. Về mặt này, hợp đồng bảo hiểm cố định giống hơn với một kỳ hạn gửi tiết kiệm (CD) hơn là với cổ phiếu hoặc quỹ chung.
Ngoài ra, do tính năng này, hợp đồng bảo hiểm cố định không được phân loại là chứng khoán. Do đó, Ủy ban Chứng khoán (SEC) không điều chỉnh chúng, và người bán chúng không cần phải duy trì giấy phép Series 7 hoặc Series 63. Các đại lý bảo hiểm nhân thọ, hầu hết trong số họ không có giấy phép bán chứng khoán, thường thích bán hợp đồng bảo hiểm cố định, đến một phần không nhỏ là vì hoa hồng của họ có thể rất đáng kể.
Hợp đồng bảo hiểm biến động được gọi là như vậy vì tỷ lệ lợi tức của nó biến động dựa trên công cụ đầu tư mà nó được liên kết. Hầu hết các hợp đồng bảo hiểm biến động được đầu tư vào các tài khoản con giống như quỹ chung, là một bó gồm các cổ phiếu, trái phiếu và các công cụ thị trường tiền tệ.
Bởi vì các phương tiện đầu tư này, đặc biệt là cổ phiếu, dao động dựa trên điều kiện kinh tế, hợp đồng bảo hiểm biến động khiến bạn phải đối mặt với rủi ro trong thời kỳ suy thoái. Bởi vì hợp đồng bảo hiểm biến động được đầu tư vào các tài khoản con, bạn sẽ phải chịu rủi ro thị trường.
Trong giai đoạn tích lũy của hợp đồng bảo hiểm biến động, nếu mọi thứ diễn ra suôn sẻ, số dư của bạn sẽ tăng lên do sự phát triển của đầu tư. Tuy nhiên, khi có suy thoái xảy ra, số dư của bạn có thể giảm nếu phương tiện đầu tư mà nó đang đầu tư giảm giá trị. Trái với hợp đồng bảo hiểm cố định không gây ra rủi ro này, nhưng cũng không tăng số dư của bạn nhiều trong thời kỳ kinh tế tốt.
Hợp đồng Bảo hiểm Dài hạn Độ dài Đủ điều kiện (QLACs)
Hợp đồng bảo hiểm dài hạn độ dài đủ điều kiện (QLAC) là một cách để người nghỉ hưu tạo ra một luồng thu nhập ổn định và dự đoán được. QLAC là một loại hợp đồng bảo hiểm trì hoãn, được tài trợ bằng cách chuyển tiền từ tài khoản hưu trí cá nhân (IRA) hoặc kế hoạch hưu trí đủ điều kiện, như một 401(k).
Hợp đồng bảo hiểm QLAC cung cấp các khoản thanh toán hàng tháng ổn định cho đến khi chủ sở hữu qua đời và giúp bảo vệ khỏi suy thoái kinh tế và thị trường. Đạo luật SECURE 2.0 năm 2022 cho phép cá nhân chuyển $200,000 từ tài khoản tiết kiệm hưu trí hoặc IRA của họ sang một hợp đồng QLAC.
Một lợi ích khác của hợp đồng QLAC là nó không phải tuân thủ các quy tắc phân phối tối thiểu bắt buộc (RMD) do IRS đặt ra, điều này yêu cầu rút tiền từ IRA sau tuổi 73 (trước đây là 72, và sẽ tăng lên 75 tuổi vào năm 2033.) Ngoài ra, các khoản thanh toán từ QLAC có thể bắt đầu vào tương lai, ví dụ khi người nghỉ hưu đạt tuổi 80.
Mặc dù không có sản phẩm tài chính nào hoàn toàn chống lại suy thoái kinh tế, nhưng hợp đồng bảo hiểm có thể giúp bạn tạo ra một luồng thu nhập ổn định trong những thời điểm bất định. Tuy nhiên, quan trọng là nên tham khảo ý kiến từ một cố vấn tài chính để đảm bảo rằng hợp đồng bảo hiểm phù hợp với tình hình tài chính của bạn.
Chuyên gia Tư vấn
Dan Stewart, CFA®
Quản lý Tài sản Revere, Dallas, TX
Hiệu suất của hợp đồng bảo hiểm trong thời kỳ suy thoái phụ thuộc vào loại hợp đồng và chiến lược đầu tư của nó. Ví dụ, nếu bạn đầu tư vào một hợp đồng bảo hiểm chỉ số vốn và thị trường chứng khoán giảm sút, bạn có thể chỉ kiếm được lãi suất tối thiểu được đảm bảo với ít lợi nhuận.
Ngược lại, nếu bạn có một hợp đồng bảo hiểm chỉ phí, mà không có hoa hồng và phí phạt đầu hàng, bạn có nhiều lựa chọn hơn, như chuyển vốn vào các đầu tư có hiệu suất tốt trong môi trường suy thoái hoặc sử dụng một phần tiền để bán ngắn. Về phần bảo hiểm hỗ trợ hợp đồng bảo hiểm, nó thường an toàn bất kể bối cảnh thị trường như thế nào, vì ngành bảo hiểm được quy định chặt chẽ và yêu cầu phải giữ một số lượng dự trữ nhất định để đáp ứng các nghĩa vụ.
Loại hợp đồng bảo hiểm nào là nguy hiểm nhất?
Một hợp đồng bảo hiểm biến động thường được coi là loại hợp đồng bảo hiểm nguy hiểm nhất. Tiền phí của bạn được đầu tư vào các khoản đầu tư, điều này quyết định tỷ lệ sinh lời của hợp đồng bảo hiểm của bạn. Nếu những khoản đầu tư này hoạt động tốt, chúng sinh ra lợi nhuận cao, nhưng nếu không, bạn sẽ thấy mức sinh lời thấp hoặc thậm chí là âm.
Loại hợp đồng bảo hiểm nào là ít rủi ro nhất?
Một hợp đồng bảo hiểm cố định thường được coi là loại hợp đồng bảo hiểm an toàn nhất vì nó cung cấp một lãi suất bảo đảm và bảo vệ số vốn.
Làm thế nào để quản lý rủi ro của hợp đồng bảo hiểm?
Cách đơn giản nhất để quản lý các rủi ro của hợp đồng bảo hiểm sống là đa dạng hóa danh mục đầu tư của bạn. Một danh mục đầu tư cân bằng tốt nên bao gồm các lựa chọn đầu tư khác như cổ phiếu, trái phiếu và tiền mặt. Ngoài ra, việc kết hợp các hợp đồng bảo hiểm sống cố định và biến động có thể hợp lý và mang lại thu nhập bổ sung trong giai đoạn nghỉ hưu.
