Những rủi ro trong đầu tư chứng khoán - Cơ hội hay thử thách

Đầu tư vào chứng khoán đang là hình thức thu hút nhiều sự quan tâm với khả năng sinh lời cao. Tuy nhiên, chứng khoán cũng đồng thời mang đến nhiều rủi ro. Do đó, khi tham gia đầu tư trực tiếp vào thị trường chứng khoán hoặc thông qua các quỹ, bạn cần hiểu rõ về những rủi ro trong đầu tư chứng khoán và chuẩn bị phương pháp quản lý rủi ro phù hợp cho mình.

Hiện nay có những rủi ro đầu tư chứng khoán nào?

Giá cổ phiếu thường bị ảnh hưởng bởi nhiều yếu tố như tình hình kinh tế - chính trị, lạm phát và tiềm năng phát triển ngành nghề cũng như khả năng hoạt động kinh doanh của công ty; cùng với đó là các yếu tố kỹ thuật như lượng cung cầu trên thị trường, tâm lý của nhà đầu tư và tình trạng thị trường. Vì vậy, trước khi quyết định đầu tư vào một cổ phiếu nào đó, nhà đầu tư cần phân tích kỹ lưỡng các rủi ro có thể phát sinh.

Dưới đây là một số rủi ro mà bạn có thể tham khảo:

Rủi ro hệ thống

Rủi ro hệ thống hay rủi ro thị trường bao gồm các nguy cơ trực tiếp đối với toàn bộ thị trường chứng khoán mà bất kỳ nhà đầu tư nào cũng phải đối mặt khi tham gia thị trường.

Các nguyên nhân gây ra rủi ro hệ thống thường bao gồm các sự kiện chính trị bất ngờ, suy thoái kinh tế toàn cầu, biến động lãi suất và tỷ giá. Những sự kiện này có tác động lớn đến nền kinh tế và toàn bộ thị trường chứng khoán, và không thể tránh được dù bạn đã đa dạng hoá đầu tư và phân bổ vốn vào các nhóm cổ phiếu khác nhau.

Các rủi ro đầu tư chứng khoán liên quan đến rủi ro hệ thống bao gồm biến động lãi suất, biến động giá hàng hóa, rủi ro tín dụng, rủi ro thanh khoản và rủi ro tiền tệ.

Nguy cơ biến động giá hàng hóa

Khi đầu tư vào thị trường chứng khoán, nhà đầu tư thực ra đang đầu tư vào các công ty cổ phần phát hành cổ phiếu và niêm yết trên sàn chứng khoán. Đây cụ thể là việc đầu tư vào mô hình kinh doanh của doanh nghiệp, trong niềm tin rằng hàng hóa, sản phẩm, dịch vụ của doanh nghiệp sẽ thúc đẩy tăng trưởng doanh nghiệp trong tương lai.

Giá hàng hóa là một trong những yếu tố có tác động trực tiếp đến các giao dịch trên thị trường chứng khoán, đặc biệt là các hàng hóa có liên quan chặt chẽ đến chính sách tài khóa như: nhiên liệu, dầu, khí đốt, giá điện,... Do đó, biến động giá hàng hóa có thể dẫn đến rủi ro lớn đối với giá cổ phiếu.

Nguy cơ thanh khoản

Khả năng thanh khoản trên thị trường chứng khoán chỉ đơn giản là khả năng chuyển đổi dễ dàng và nhanh chóng giữa tiền mặt và chứng khoán, và ngược lại. Rủi ro thanh khoản xảy ra khi có sự không ổn định trong điều kiện giao dịch trên thị trường chứng khoán.

• Nếu có nhiều cổ phiếu được giao dịch, thị trường sẽ có thanh khoản cao hơn, giúp nhà đầu tư dễ dàng thực hiện trao đổi cổ phiếu.
• Nếu khối lượng giao dịch thấp, có thể thấy thanh khoản của cổ phiếu này rất kém.

Rủi ro liên quan đến lãi suất và lạm phát

Rủi ro lãi suất thường xuất phát từ sự biến động của lãi suất trái phiếu chính phủ, ảnh hưởng đến kỳ vọng sinh lời của các nhóm chứng khoán.

• Giá cổ phiếu trên thị trường luôn biến động liên tục và có mối quan hệ nghịch với lãi suất thị trường. Lãi suất thị trường tăng có thể làm giảm giá trị thị trường chứng khoán và ngược lại.
• Lạm phát có thể dẫn đến sự thay đổi giá trị của tiền tệ, ảnh hưởng đáng kể đến lợi nhuận kỳ vọng của các nhà đầu tư trong tương lai.

Rủi ro phi hệ thống

Rủi ro phi hệ thống là những nguy cơ đặc thù xuất hiện trong từng ngành hoặc từng công ty cụ thể. Ví dụ như rủi ro từ tai nạn máy bay trong ngành hàng không hoặc thông tin xấu về khả năng hủy niêm yết của một công ty chứng khoán... và không phải toàn bộ thị trường đều bị ảnh hưởng.

Rủi ro về xếp hạng

Trong mọi nền kinh tế, các ngành công nghiệp và dịch vụ đều phải chịu các thang điểm đánh giá hàng năm, thường được tập trung vào cuối năm hoặc đầu năm sau. Rủi ro về xếp hạng có thể là doanh nghiệp mất vị trí dẫn đầu trong ngành và giảm hạng so với năm trước, dẫn đến giảm giá trị và giá cổ phiếu.

Rủi ro lỗi thời

Rủi ro này phổ biến trong các ngành sản xuất, khi sự tiến bộ công nghệ đòi hỏi các sản phẩm phải liên tục cải tiến. Các công ty không đổi mới sản phẩm sẽ rơi vào tình trạng lỗi thời, không tăng trưởng lợi nhuận, và doanh thu giảm sút qua nhiều năm.

Ví dụ: Ví dụ như thương hiệu Nokia đã từng thống trị thị trường nhưng hiện nay đã gần như không còn tồn tại. Thay vào đó, các công ty công nghệ như Apple và Samsung đã thay thế vị trí của họ.

Rủi ro về truyền thông

Rủi ro truyền thông xảy ra khi có thông tin xấu lan truyền, hoặc thông tin sai lệch từ nhiều nguồn khác nhau, gây tổn hại đến thương hiệu và làm giảm giá cổ phiếu nhanh chóng.

Đây là một trong những rủi ro lớn nhất đối với đầu tư chứng khoán, vì thị trường chứng khoán phản ánh kỳ vọng vào tương lai của doanh nghiệp. Mọi tin tức xấu đều có thể ảnh hưởng đến kỳ vọng của nhà đầu tư.

Rủi ro pháp lý

Rủi ro pháp lý trong đầu tư chứng khoán là vấn đề mà hầu hết các nhà đầu tư phải đối mặt. Thiếu hiểu biết về pháp luật và quy định có thể dẫn đến các nguy cơ cao. Những thay đổi về chính sách pháp luật, thuế, và vốn có thể gây rủi ro cho các doanh nghiệp niêm yết.

Có nên tham gia đầu tư chứng khoán dù có nhiều rủi ro?

Như đã phân tích ở trên, có đến 9 loại rủi ro khi đầu tư chứng khoán. Mỗi loại rủi ro có mức độ ảnh hưởng khác nhau nhưng đều có thể gây giảm giá cổ phiếu và rủi ro thua lỗ. Câu hỏi là liệu có nên tham gia khi biết rủi ro này?

Đầu tư chứng khoán mang lại cơ hội sinh lời cao và hấp dẫn, nhưng chỉ dành cho nhà đầu tư có kinh nghiệm, hiểu biết sâu về thị trường và quản lý rủi ro hiệu quả. Họ có thể tìm kiếm lợi nhuận từ tiền nhàn rỗi sau khi rèn luyện kiến thức và đặt ra mục tiêu rõ ràng.

Mặc dù đối mặt với nhiều rủi ro, nhà đầu tư chứng khoán biết cách vượt qua bằng cách nắm bắt cơ hội từ những thay đổi của doanh nghiệp và thị trường. Đây không phải là cuộc chơi may rủi mà là sân chơi trí tuệ, nơi chỉ những người có kiến thức và chiến lược chiến thắng.

Các chiến lược giảm thiểu rủi ro khi đầu tư chứng khoán mà nhà đầu tư nên nhớ!

Hiểu được các rủi ro khi đầu tư chứng khoán, nhà đầu tư có thể rút ra kinh nghiệm riêng để phòng ngừa và ứng phó tốt với những tác động này trong hoạt động đầu tư chứng khoán. Điều quan trọng là phải có kiến thức nền tảng vững chắc, có quan điểm đa chiều và biện pháp ứng biến phù hợp trong mọi tình huống.

Nhà đầu tư luôn phải tuân thủ các quy tắc trong đầu tư, theo dõi chặt chẽ các biến động trên thị trường, lựa chọn thông tin chính xác để ra quyết định chính xác hơn. Đọc thêm: Cách cải thiện hiệu quả đầu tư chứng khoán

Nhà đầu tư nên lựa chọn các công ty chứng khoán uy tín trên thị trường để được phục vụ tốt nhất. Đối với những nhà đầu tư chưa có kinh nghiệm, nên bắt đầu với số vốn nhỏ để học hỏi thêm kiến thức, tích lũy kinh nghiệm trên thực tế.

Trong những tình huống thị trường biến động xấu, phức tạp, nhà đầu tư có thể xem xét bán một phần danh mục đầu tư để chuyển sang tiền mặt, chờ đợi cơ hội.

Dưới đây là các nguy cơ đầu tư chứng khoán phổ biến hiện nay. Hi vọng những thông tin chúng tôi cung cấp trong bài viết sẽ giúp bạn nhận thức được các rủi ro khi đầu tư chứng khoán và từ đó đưa ra các biện pháp phòng ngừa phù hợp cho bản thân. Chúc bạn thành công!