Buzz
Robo-advisor quản lý đầu tư cho bạn, trong khi tài khoản môi giới để bạn tự chịu trách nhiệm về danh mục đầu tư.
Robo-advisor và tài khoản môi giới trực tuyến là những ví dụ hoàn hảo về công nghệ giúp các nhà đầu tư hàng ngày. Một robo-advisor là nền tảng kỹ thuật số có thể cung cấp các lời khuyên đầu tư dựa trên mục tiêu và sở thích của bạn, tự động hóa các dịch vụ quản lý danh mục mà bạn có thể nhận được từ một cố vấn con người (đắt hơn). Ngược lại, tài khoản môi giới sẽ không cung cấp lời khuyên đầu tư cho bạn, nhưng sẽ cung cấp các công cụ bạn cần để giao dịch và đầu tư ngay tại ngón tay của bạn.
Nói cách khác, robo-advisor rất phù hợp với những người muốn đầu tư có sự hướng dẫn và hỗ trợ, trong khi tài khoản môi giới cung cấp sự tự do và linh hoạt cho những nhà đầu tư muốn kiểm soát hoạt động hơn đối với danh mục đầu tư của họ. Nếu bạn đang xem xét mở một tài khoản với robo-advisor hoặc một tài khoản môi giới, hãy xem xét những gì mà cả hai tùy chọn đề xuất và cách chúng có thể phù hợp với cuộc sống tài chính của bạn.
Những điều quan trọng cần nhớ
- Robo-advisor cung cấp lời khuyên tùy chỉnh để giúp bạn tối ưu hóa đầu tư của mình, trong khi tài khoản môi giới tự điều khiển cho bạn hoàn toàn quyền kiểm soát danh mục đầu tư của mình.
- Những người tìm kiếm lời khuyên chuyên nghiệp chi phí thấp hoặc thành công đầu tư ít can thiệp có thể được hưởng lợi từ dịch vụ của robo-advisor.
- Nhà đầu tư tham gia vào các chiến lược phức tạp hoặc muốn đóng vai trò tích cực hơn trong việc quản lý tài sản của họ có lẽ sẽ ưa thích sự linh hoạt mà tài khoản môi giới tự điều khiển cung cấp.
Sự khác biệt chính giữa Robo-Advisor và Tài khoản môi giới
Robo-advisor nổi bật so với các tài khoản môi giới tiêu chuẩn nhờ vào các dịch vụ quản lý danh mục đầu tư bổ sung mà chúng cung cấp. Khi bạn sử dụng robo-advisor để đầu tư, bạn nhận được các đề xuất cá nhân từ thuật toán độc quyền của công ty để xây dựng một danh mục được tối ưu hóa giúp bạn đạt được mục tiêu đầu tư của mình. Một tài khoản môi giới trực tuyến không cung cấp bất kỳ lời khuyên nào như vậy, và các quyết định đầu tư hoàn toàn do bạn quyết định.
Bởi vì robo-advisor cung cấp lợi ích bổ sung trong việc giúp bạn xây dựng và quản lý danh mục đầu tư của mình, chúng thường đi kèm với các phí cao hơn so với việc bạn chỉ trả để truy cập vào một nền tảng môi giới trực tuyến. Ví dụ, các công ty robo-advisor như Wealthfront và Betterment sẽ tính cho bạn một khoản phí hàng năm bằng 0.25% số tài sản đầu tư của bạn.
Mặc dù có thể đáng để bạn trả phí cho lời khuyên đầu tư bạn nhận được từ một robo-advisor, bạn có thể tiết kiệm được các khoản phí này nếu bạn sẵn lòng tự mình làm. Các công ty môi giới giảm giá như Fidelity và TD Ameritrade không tính phí nền tảng cho các tài khoản của họ và thậm chí cung cấp giao dịch không phí cho cổ phiếu và quỹ giao dịch trao đổi (ETFs). Tuy nhiên, ngay cả tại các môi giới chi phí thấp này, bạn sẽ phải đối mặt với các khoản phí nếu bạn giao dịch các công cụ phức tạp như hợp đồng tương lai và tùy chọn.
Mặc dù một số công ty chuyên về các dịch vụ robo-advisor, nhiều công ty tài chính lớn cũng cung cấp các dịch vụ tư vấn tự động như một bổ sung cho các tài khoản môi giới thông thường của họ. Ví dụ về các dịch vụ robo-advisor từ các công ty môi giới giảm giá nổi tiếng bao gồm Intelligent Portfolios của Charles Schwab và Core Portfolios của E*TRADE.
Robo-Advisor là gì?
Robo-advisor là một nền tảng kỹ thuật số giúp bạn đầu tư mà không cần phải làm nhiều công việc. Robo-advisor thường bắt đầu bằng một bảng câu hỏi trực tuyến để đánh giá sở thích đầu tư của bạn, khoảng thời gian đầu tư và khả năng chịu rủi ro.
Dựa trên các câu trả lời mà bạn cung cấp và các thuật toán của robo-advisor, nó thiết kế một phân bổ danh mục cá nhân và đầu tư tiền của bạn. Robo-advisor thậm chí còn chịu trách nhiệm quản lý đầu tư, điều chỉnh lại danh mục đầu tư của bạn để đảm bảo rằng nó duy trì các tỷ lệ trọng số tối ưu của các tài sản khác nhau để giúp bạn tiến gần hơn đến mục tiêu đầu tư của mình.
Robo-Advisor: Ưu điểm và Nhược điểm
Chi phí thấp
Yêu cầu tiền gửi tối thiểu hợp lý
Đầu tư không can thiệp
Thiếu sự chạm mặt của con người
Không thể điều chỉnh cho các tình huống cụ thể hoặc mới
Vì họ yêu cầu ít hoặc không cần sự can thiệp của con người, robo-advisor có thể cung cấp cho bạn lời khuyên đầu tư có thể tùy chỉnh với chi phí thấp hơn so với việc bạn làm việc với một cố vấn con người. Robo-advisor cũng thường có yêu cầu tiền gửi tối thiểu hợp lý, giúp bạn có thể bắt đầu ngay cả khi bạn không có nhiều tiền để đầu tư sẵn có.
Để robo-advisor tự động hóa việc đầu tư giúp loại bỏ nhiều sự đoán biết trong quá trình, cho phép bạn tiếp cận một cách không can thiệp. Những đặc điểm này khiến robo-advisor trở thành lựa chọn lý tưởng cho người mới bắt đầu, những người có ít tiền để đầu tư và những người có thể không có kỹ năng hoặc thời gian để quản lý đầu tư của mình.
Tuy nhiên, sự thiếu sự can thiệp của con người cũng làm cho robo-advisor hiệu quả về chi phí cũng gặp một số hạn chế. Tất nhiên, robo-advisor thiếu sự chạm mặt của con người, và họ có thể không hiệu quả như các cố vấn con người trong việc hiểu được tình hình tài chính tổng thể của khách hàng, bao gồm kế hoạch thuế và vấn đề quản lý tài sản. Ngoài ra, vì các thuật toán của họ dựa trên dữ liệu từ quá khứ, robo-advisor có thể không phù hợp để đáp ứng các phát triển thị trường mới hoặc bất ngờ.
Vẫn còn một số câu hỏi thêm về sự hiệu quả của robo-advisor trong việc thực hiện các nghĩa vụ trung thành - trách nhiệm của các cố vấn đầu tư hành động trong lợi ích tốt nhất của khách hàng. Vấn đề vẫn chưa rõ ràng là thuật toán của robo-advisor xử lý các mâu thuẫn tiềm ẩn giữa các công ty của họ và danh mục đầu tư của nhà đầu tư.
Các ví dụ về Robo-Advisor
Nếu bạn đang tìm kiếm những robo-advisor tốt nhất, bạn sẽ không thiếu các lựa chọn. Cùng với Betterment và Wealthfront, hai cái tên tiên phong trong lĩnh vực cung cấp dịch vụ robo-advisor, còn có M1 Finance. Tất cả đều cung cấp các dịch vụ đầu tư tự động với yêu cầu tiền gửi tối thiểu thấp từ $0 đến $500. Các công ty khác như Empower có mức tối thiểu cao hơn khoảng $100,000.
Ngoài các công ty chuyên về các sản phẩm tư vấn robo, các công ty tài chính khác cũng đã gia nhập vào thị trường với các nền tảng quản lý danh mục tự động riêng của họ. Ví dụ, Fidelity Investments cung cấp Fidelity Go, trong khi Merrill Lynch có chương trình Merrill Guided Investing của riêng họ.
Tài khoản môi giới là gì?
Một tài khoản môi giới cho phép bạn đầu tư vào tài sản tài chính như cổ phiếu, trái phiếu, quỹ hỗn hợp và quỹ ETF. Bạn mở tài khoản tại một tổ chức tài chính có giấy phép, mà giao dịch và giữ các chứng khoán này thay mặt bạn. Các tài sản trong tài khoản là của bạn, và nếu bạn không đầu tư vào một tài khoản được miễn thuế, thì bạn sẽ phải trả thuế trên bất kỳ lợi nhuận nào.
Có nhiều loại tài khoản môi giới khác nhau để đáp ứng nhu cầu của các nhà đầu tư khác nhau. Nếu bạn cần sự tư vấn cá nhân và quản lý đầu tư, bạn có thể xem xét một dịch vụ môi giới đầy đủ tính năng cung cấp nhiều dịch vụ, nhưng điều này sẽ kéo theo chi phí cao hơn. Những người tìm kiếm phí giao dịch thấp và sẵn sàng tự nghiên cứu và quản lý đầu tư của mình thường chuyển sang các dịch vụ môi giới trực tuyến.
Tài Khoản Môi Giới: Ưu Điểm và Nhược Điểm
Tính linh hoạt
Chi phí thấp
Có thể cung cấp giao dịch không phí môi giới
Có thể giao dịch cổ phiếu và trái phiếu cá nhân và tích hợp các chiến lược phức tạp hơn
Bạn phải chọn lựa cổ phiếu, trái phiếu, ETF, v.v. cá nhân
Yêu cầu phương pháp đầu tư năng động hơn
Đối với mục đích của bài viết này, chúng tôi sẽ tập trung vào ưu điểm và nhược điểm của các tài khoản môi giới trực tuyến tự chọn. Lợi thế lớn nhất của những nền tảng này là chúng cho phép bạn linh hoạt trong việc quản lý đầu tư của mình trong khi giữ chi phí thấp. Nhiều dịch vụ môi giới trực tuyến đã bắt đầu cung cấp giao dịch cổ phiếu, trái phiếu và ETF không phí môi giới. Một số tài khoản này cũng có thể cho phép bạn giao dịch theo dư nợ hoặc sử dụng các chiến lược đầu tư tương lai và tùy chọn.
Cùng với sự tự do đầu tư tuyệt vời này đến trách nhiệm lớn. Hạn chế chính là các tài khoản môi giới này để lại quyết định đầu tư cho bạn, yêu cầu bạn phải tự nghiên cứu và quản lý danh mục của mình. Nếu bạn không có nhiều kinh nghiệm hoặc thời gian đủ để theo dõi đầu tư của mình, bạn có thể không thành công như khi có một cố vấn ảo hoặc con người. May mắn thay, các nền tảng môi giới trực tuyến tốt nhất có các công cụ nghiên cứu và giáo dục tích hợp để giúp bạn trong quá trình này.
Ví dụ về Tài khoản Môi giới
Có thể mở tài khoản môi giới với nhiều loại công ty tài chính khác nhau. Ngay cả những ông lớn tài chính có lịch sử hàng thế kỷ như JPMorgan và Wells Fargo cũng đã bắt đầu cung cấp phiên bản tài khoản trực tuyến tự chọn của riêng họ bên cạnh các dịch vụ tư vấn đầu tư truyền thống hơn. Các công ty như Charles Schwab và Fidelity đã xây dựng uy tín của họ trong lĩnh vực môi giới giảm giá và đã xuất sắc trong không gian môi giới trực tuyến tự chọn, trong khi những công ty khác như E*TRADE và Interactive Brokers luôn tập trung vào sử dụng công nghệ để nâng cao trải nghiệm đầu tư.
Robo-Advisor và Tài khoản Môi giới: Cái nào phù hợp nhất với tôi?
Nếu bạn phân vân giữa một robo-advisor và một tài khoản môi giới tự chọn, điều chính bạn cần xem xét là bạn mong muốn nhận được bao nhiêu lời khuyên và hướng dẫn đầu tư. Nếu bạn cảm thấy thoải mái hơn để để các chuyên gia (ảo) quyết định và phương pháp lý tưởng của bạn đối với danh mục là đặt và quên, thì một robo-advisor có thể là sự lựa chọn tuyệt vời. Nếu bạn quan tâm hơn đến việc tự mình quyết định và có cả một thế giới các cơ hội đầu tư chỉ vài cú nhấp chuột hoặc chạm, thì một tài khoản môi giới tự chọn có thể phù hợp hơn với bạn.
Nhược điểm chính của việc sử dụng một Robo-Advisor là gì?
Mặc dù một robo-advisor nhằm mục đích cá nhân hóa danh mục đầu tư của bạn dựa trên mục tiêu của bạn, nhưng nó không thể có được một cái nhìn toàn diện về tài chính của bạn. Robo-advisors thường cung cấp một bộ đầu tư hạn chế, loại trừ những thứ như các sản phẩm phái sinh, và chúng không cho phép giao dịch ký quỹ hoặc các chiến lược phức tạp khác. Do quyết định dựa trên dữ liệu từ quá khứ, robo-advisors có thể không hiệu quả trong việc phản ứng với những sự kiện bất ngờ.
Tôi có nên Đầu tư bởi Chính mình hay Sử dụng Robo-Advisor?
Xác định liệu bạn có nên đầu tư vào một tài khoản tự điều hành hay sử dụng một robo-advisor, điều này phụ thuộc vào sở thích của bạn. Đầu tư bởi chính mình liên quan đến việc đảm nhận nhiều trách nhiệm. Mặt khác, nếu bạn có thời gian, công cụ và can đảm, việc quản lý danh mục đầu tư của riêng bạn có thể mang lại kinh nghiệm cũng như lợi nhuận. Tuy nhiên, không có gì sai nếu bạn muốn nhờ sự tư vấn, và robo-advisors cho phép bạn giao phần gánh nặng của việc đầu tư cho thuật toán.
Mức Độ Rủi Ro Của Robo-Advisors Là Như Thế Nào?
Bất kỳ loại đầu tư nào đều liên quan đến rủi ro, và robo-advisors cũng không ngoại lệ. Hiệu suất của tài khoản của bạn dễ bị ảnh hưởng bởi sự thay đổi của thị trường, và không có đảm bảo rằng danh mục được xây dựng và duy trì bởi robo-advisor sẽ đạt được kết quả tối ưu. Tuy nhiên, điều này cũng đúng đối với các cố vấn con người, và không có lý do để tin rằng robo-advisors có mức độ rủi ro cao hơn bất kỳ loại dịch vụ tư vấn tài chính nào khác.
Điểm Quan Trọng
Robo-advisor cung cấp các đề xuất cá nhân để giúp bạn xây dựng danh mục đầu tư, trong khi các tài khoản tự điều hành để lại quyết định đầu tư cho bạn. Một robo-advisor cung cấp cho bạn các dịch vụ quản lý đầu tư mà không có chi phí cao như một cố vấn dịch vụ đầy đủ, nhưng nó không cho phép bạn linh hoạt theo đuổi các chiến lược độc đáo hoặc phức tạp. Một tài khoản tự điều hành mang lại cho bạn sự tự chủ và trách nhiệm trong việc quản lý danh mục đầu tư của bạn.
