Buzz
Chứng chỉ quỹ đang thu hút sự chú ý trong thị trường hiện nay. Khi đầu tư vào chứng chỉ quỹ, bạn có thể đầu tư vào các loại quỹ mở, quỹ đóng hoặc quỹ ETF. Trong số đó, quỹ mở và quỹ ETF được ưa chuộng nhất.
Chọn quỹ mở giúp tiết kiệm thời gian và công sức cho việc đầu tư. Trái lại, quỹ ETF là một hình thức đầu tư an toàn và hiệu quả. Hai loại quỹ này có nhiều điểm tương đồng và khác biệt cụ thể. Trong bài viết này, chúng tôi sẽ so sánh quỹ ETF và quỹ mở để giúp bạn hiểu rõ hơn và có lựa chọn đầu tư phù hợp.
Định nghĩa
Chứng chỉ quỹ là một tài sản quan trọng trong việc đầu tư. Nó là loại chứng khoán chứng nhận quyền sở hữu một phần của nhà đầu tư. Khi đầu tư vào các công ty, bạn nhận được cổ phiếu. Nhưng khi đầu tư vào quỹ, bạn nhận được chứng chỉ quỹ.
Chứng chỉ quỹ chính là phiên bản chứng khoán của một công ty, nhưng khác biệt ở ba điểm sau đây:
- Là công cụ huy động vốn của một quỹ đầu tư chứng khoán
- Người đầu tư chứng chỉ quỹ không có quyền bầu cử hoặc quản lý
- Mọi quyết định đều được công ty quản lý quỹ thực hiện thay mặt nhà đầu tư.
Chứng chỉ quỹ mở là sản phẩm đầu tư thông qua việc mua các chứng chỉ quỹ của các quỹ mở. Trái ngược, chứng chỉ ETF chứng nhận sở hữu một phần trong quỹ ETF.
Quỹ mở là gì?
Quỹ mở, hay còn gọi là quỹ hỗ trợ, hoạt động theo hình thức chủ động. Các nhà đầu tư có cùng mục tiêu đầu tư vốn vào một công ty quản lý quỹ. Sau đó, quỹ này sẽ quản lý và đầu tư vốn theo hướng bạn mong muốn.
Các quỹ này không hạn chế số lượng chứng chỉ quỹ phát hành. Nhà đầu tư có thể dễ dàng rút vốn từ quỹ mở khi yêu cầu quỹ mua lại chứng chỉ quỹ của mình. Họ cũng có thể dễ dàng tham gia quỹ mở khi mua chứng chỉ quỹ của quỹ đó.
Khi một nhà đầu tư mua chứng chỉ quỹ trong một quỹ mở, chứng chỉ quỹ sẽ được phát hành thêm. Và khi nhà đầu tư bán chứng chỉ quỹ của họ, chứng chỉ quỹ sẽ bị hủy bỏ.
Quỹ mở thường đầu tư vào các cổ phiếu có tính thanh khoản cao hoặc trái phiếu chính phủ.
Quỹ ETF là gì?
Quỹ ETF là một loại quỹ đầu tư có tính chất thụ động. Nó mô phỏng theo chỉ số các loại tài sản như cổ phiếu, trái phiếu, vàng, lúa mạ,...
Quỹ ETF vừa mang đặc điểm của một quỹ đầu tư và tương tự như một cổ phiếu thông thường. Vì nó được niêm yết và giao dịch trên sàn chứng khoán. Trang web đầu tư thụ động của chúng tôi đã giới thiệu về Quỹ tương hỗ và ETF, những thông tin mà nhà đầu tư mới cần tìm hiểu thêm.
Điểm tương đồng giữa quỹ ETF và quỹ mở
- Hình thức đầu tư: Quỹ mở và ETF đều hoạt động dưới hình thức đầu tư của quỹ mở. ETF được giao dịch như quỹ mở trên thị trường chính thông qua giao dịch chứng chỉ quỹ. Điều này có nghĩa là nhà đầu tư có thể mua chứng chỉ quỹ ETF từ công ty quản lý quỹ và bao gồm nhiều loại tài sản như cổ phiếu, trái phiếu, được quản lý bởi các công ty quản lý quỹ. Cả quỹ mở và quỹ ETF đều phát hành chứng chỉ quỹ không giới hạn và cho phép nhà đầu tư bán lại cho công ty quản lý quỹ.
- Đa dạng hóa danh mục đầu tư: Cả hai loại quỹ đều cho phép nhà đầu tư đầu tư vào nhiều danh mục đầu tư khác nhau, giúp giảm thiểu rủi ro đầu tư.
Điểm khác biệt giữa quỹ ETF và quỹ mở
| Quỹ ETF | Quỹ mở | |
| Cách quản lý | ETF là hình thức đầu tư thụ động theo một chỉ số bất kỳ như VN30. Nó có thể được quản lý chủ động hoặc thụ động bởi các nhà quản lý quỹ. | Quỹ mở được quản lý chủ động và theo các chỉ mục. Chúng thường được quản lý bởi các chuyên gia nhiều kinh nghiệm. Cùng với đó, quỹ mở có thể đầu tư cả hai hình thức chủ động và thụ động. |
| Giao dịch | Chứng chỉ quỹ ETF được niêm yết và giao dịch trên sàn như một mã cổ phiếu thông thường. Đồng nghĩa với giá của các chứng chỉ quỹ ETF nhà đầu tư mua được có thể khác nhau. | Quỹ mở không được giao dịch trên sàn chứng khoán. Nhà đầu tư mua chứng chỉ quỹ thông qua nhà quản lý quỹ và có thể bán lại khi cần. |
| Vốn đầu tư | Nhà đầu tư không có mức yêu cầu cụ thể phải có bao nhiêu vốn. | Quỹ mở là nơi tập trung vốn của nhiều nhà đầu tư nên yêu cầu mức vốn tối thiểu thấp. Rất phù hợp cho những nhà đầu tư mới tham gia thị trường, không có nhiều vốn. |
| Chi phí của quỹ | Nhà đầu tư không mất phí tham gia quỹ ETF. Còn các chi phí quản lý quỹ thường khoảng 0.6-0.8% một năm. | Chi phí quản lý quỹ mở thường khoảng từ 1-2% một năm. Bởi chúng được quản lý bởi đội ngũ chuyên nghiệp, kỹ năng giỏi. |
| Ưu đãi về thuế | ETF thường tạo ra ít khoản thặng dư hơn so với quỹ mở trong cùng một thời gian. Nên nhà đầu tư thường ít có giao dịch bị đánh thuế. Cùng với đó, nhà đầu tư có thể chủ động kiểm soát thời điểm nộp thuế. | Các giao dịch trong quỹ mở thực hiện tương đối dễ dàng và thanh khoản cao. Do đó khối lượng giao dịch cũng nhiều hơn so với quỹ ETF. Vì vậy, việc đóng thuế thu nhập cũng thường xuyên hơn. |
Bởi vì cả hai loại quỹ không yêu cầu vốn đầu tư lớn, nên rất nhiều nhà đầu tư chọn đầu tư chứng chỉ quỹ để tích lũy lợi nhuận cho số tiền dư dả của họ. Nhà đầu tư muốn đạt mục tiêu tích lũy nhanh hơn và có khả năng chịu đựng rủi ro biến động thị trường có thể cân nhắc lựa chọn đầu tư chứng chỉ quỹ thay vì gửi tiết kiệm ngân hàng.
Nên chọn quỹ ETF hay quỹ mở?
Vì vậy, dựa trên những điểm khác biệt giữa quỹ mở và quỹ ETF đã được đề cập ở trên, quyết định đầu tư vào quỹ nào sẽ hiệu quả hơn? Điều này phụ thuộc vào nhu cầu và mục tiêu tích lũy của từng nhà đầu tư. Tuy nhiên, dưới đây là một số gợi ý để giúp bạn lựa chọn hình thức đầu tư phù hợp với mình:
1. Chọn đầu tư vào quỹ ETF nếu bạn:
- Ưu đãi chi phí quản lý thấp.
- Hoạt động theo chiến lược đầu tư thụ động, không cần sự hỗ trợ của chuyên gia phân tích và lựa chọn cổ phiếu.
- Được miễn giảm thuế và mức thuế phải nộp thấp hơn do ít giao dịch.
2/ Lựa chọn đầu tư vào quỹ mở khi cần thiết:
- Quản lý chuyên nghiệp bởi đội ngũ giàu kinh nghiệm đầu tư.
- Hỗ trợ tư vấn sâu sắc và phân tích thị trường hàng ngày cho những nhà đầu tư mới.
- Chuyên gia sẽ giúp nhà đầu tư lọc chọn cổ phiếu chất lượng tốt và phân bổ tài sản đầu tư một cách hợp lý.
- Giúp tiết kiệm thời gian cho nhà đầu tư.
- Giá trị NAV được xác định / mỗi đơn vị quỹ tại mọi thời điểm giao dịch trong ngày.
Sau khi đọc bài viết này, hy vọng bạn đã có thể nhận biết được sự khác biệt giữa quỹ mở và quỹ ETF. Vì vậy, khi cân nhắc đầu tư vào chứng chỉ quỹ, hãy tìm hiểu kỹ thông tin về sản phẩm và các chi phí quản lý để đưa ra quyết định phù hợp với mục tiêu của bạn.
