Tỷ lệ EBITDA trên Doanh thu là gì?

Tỷ lệ EBITDA trên Doanh thu là một chỉ số tài chính quan trọng để đánh giá lợi nhuận toàn diện của công ty thông qua so sánh doanh thu với thu nhập tương ứng. Hãy cùng Mytour tìm hiểu chi tiết về ý nghĩa của chỉ số này ngay sau đây.

Khái niệm về tỷ lệ EBITDA trên Doanh thu

Tỷ lệ EBITDA trên Doanh thu giúp nhà đầu tư và nhà phân tích đánh giá lợi nhuận của công ty bằng cách so sánh doanh thu với thu nhập. Tỷ lệ này được tính bằng cách chia EBITDA cho doanh thu, rất hữu ích khi so sánh các công ty có quy mô tương đương, giúp hiểu rõ phần trăm thu nhập còn lại sau khi trừ chi phí hoạt động.

Công thức tính tỷ lệ EBITDA trên Doanh thu

Tỷ lệ EBITDA/Doanh thu = EBITDA/Doanh thu thuần.

Tỷ lệ EBITDA trên Doanh thu phản ánh điều gì?

EBITDA nhằm báo cáo thu nhập trước những chi phí không thể kiểm soát, giúp cung cấp cái nhìn sâu hơn về hoạt động của tổ chức thông qua việc quản lý các chi phí có thể kiểm soát.

Nếu tỷ lệ này bằng 1, điều đó cho thấy công ty không có lãi, không tính đến thuế và khấu hao. Thường thì tỷ lệ EBITDA trên Doanh thu của công ty sẽ nhỏ hơn 1 do việc trừ thêm các chi phí.

Vì không thể sử dụng số âm cho các chi phí này, tỷ lệ EBITDA trên Doanh thu không thể vượt quá 1. Nếu tỷ lệ này lớn hơn 1, có khả năng tính toán đã bị sai sót.

Dù không phải là một phép đo thanh khoản chính xác, tỷ lệ EBITDA trên Doanh thu vẫn có thể được coi là thước đo khả năng thanh toán của doanh nghiệp. Bằng cách so sánh tổng doanh thu với thu nhập ròng trước một số chi phí nhất định, tỷ lệ này cho thấy số tiền mà công ty có thể thu về sau khi đã chi trả các chi phí hoạt động. Điều này giúp đánh giá khả năng thanh toán một số chi phí cụ thể của doanh nghiệp.

Những hạn chế của tỷ lệ EBITDA trên Doanh thu

Tỷ lệ EBITDA trên Doanh thu của một công ty sẽ mang lại thông tin giá trị nhất khi được so sánh với các công ty có quy mô tương tự trong cùng ngành. Do cấu trúc chi phí của các ngành khác nhau, việc so sánh tỷ lệ này giữa các ngành sẽ không cung cấp thông tin chính xác.

Ví dụ, một số ngành có thể hưởng ưu đãi thuế tốt hơn. Các ngành này chịu thuế thu nhập thấp hơn, do đó, tỷ lệ EBITDA trên Doanh thu của họ sẽ cao hơn.

Một lợi ích khác của tỷ lệ EBITDA trên Doanh thu là việc loại bỏ chi phí khấu hao khỏi các tính toán, giúp cải thiện tính nhất quán khi so sánh giữa các công ty. Các công ty có thể chọn các phương pháp khấu hao khác nhau, và tỷ lệ này giúp đảm bảo sự nhất quán hơn khi đánh giá hiệu suất tài chính. Tìm hiểu thêm kiến thức tài chính tại Mytour.